序言：寫(xiě)作是分享個(gè)人見(jiàn)解和探索未知領(lǐng)域的橋梁，我們?yōu)槟x了8篇的養(yǎng)老保險(xiǎn)基金論文樣本，期待這些樣本能夠?yàn)槟峁┴S富的參考和啟發(fā)，請(qǐng)盡情閱讀。

第1篇

關(guān)鍵詞:養(yǎng)老保險(xiǎn)基金;問(wèn)題;對(duì)策

在社會(huì)老齡化不斷加劇的今天,養(yǎng)老成為整個(gè)國(guó)家、社會(huì)不可避免要面對(duì)的問(wèn)題。為保證人們退休后的生活,養(yǎng)老保險(xiǎn)應(yīng)運(yùn)而生。所謂養(yǎng)老保險(xiǎn),是指國(guó)家和社會(huì)以一定的法律和法規(guī)為依據(jù),為解決勞動(dòng)者在達(dá)到法定的解除勞動(dòng)義務(wù)的年齡后,或因年老喪失勞動(dòng)能力退出勞動(dòng)崗位后的基本生活而建立的一種社會(huì)保險(xiǎn)制度。養(yǎng)老保險(xiǎn)對(duì)于保障人民生活和社會(huì)穩(wěn)定起著不可低估的作用。但由于我國(guó)社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)體制尚不發(fā)達(dá),所以不免存在著一些問(wèn)題。

一、現(xiàn)階段中國(guó)養(yǎng)老保險(xiǎn)中存在的問(wèn)題

(一)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的籌集

我國(guó)現(xiàn)行社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金堅(jiān)持國(guó)家、企業(yè)、個(gè)人三方共同負(fù)擔(dān),按照“以支定收、略有結(jié)余、留有部分積累”的原則籌集。但是,養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的籌集覆蓋范圍狹窄,大多由擁有實(shí)力的企、事業(yè)單位繳納,一些民營(yíng)單位、私人企業(yè)受利益的驅(qū)使,拖欠甚至脫逃繳納的范圍,許多虧損企業(yè)也無(wú)力按時(shí)繳納,農(nóng)村養(yǎng)老保險(xiǎn)尚處于起步階段,問(wèn)題重重。通過(guò)籌集原則可以看出,社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金由三方共同負(fù)擔(dān),但是從中受益的卻是個(gè)人,這樣就降低了企業(yè)繳納基金的積極性,目前尚沒(méi)有一部明確的法律規(guī)定企業(yè)必須繳納基金,再加上一些新建立的企業(yè)游離在社會(huì)保障之外,使得養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的籌集難上加難。而在養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的籌集方面,表現(xiàn)出的“工作的一代”供養(yǎng)“退休的一代”的代際贍養(yǎng)原則,又加重了個(gè)人與企業(yè)的繳費(fèi)負(fù)擔(dān)。

(二)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的管理

體制養(yǎng)老保險(xiǎn)基金與財(cái)政有著密不可分的聯(lián)系,所以養(yǎng)老保險(xiǎn)容易被挪用和拖欠。由于各地區(qū)在經(jīng)濟(jì)發(fā)展、人口結(jié)構(gòu)、收入待遇等方面存在一定差異,為了防止外地人員的流入,各地普遍嚴(yán)格限制跨地區(qū)的參保人員個(gè)人賬戶(hù)基金轉(zhuǎn)移。這種長(zhǎng)期以來(lái)形成的管理格局,使得各統(tǒng)籌地區(qū)的社保經(jīng)辦機(jī)構(gòu),只能管理本地區(qū)參保人員的有關(guān)情況,而對(duì)參保人員在異地是否曾參保則無(wú)過(guò)問(wèn)。再加上冒領(lǐng)保險(xiǎn)和提前退休現(xiàn)象的與日劇增,更為養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的管理蒙上了層層迷霧。

(三)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的發(fā)放

在退休金的發(fā)放方面,受職務(wù)高低和退休時(shí)間的影響。職務(wù)高的繳費(fèi)數(shù)量大,享受的退休金也多,職位低的則反之。退休早的職工繳費(fèi)少,享受的退休金也少。而退休晚的則反之。正是這種原因造成了養(yǎng)老金發(fā)放中的一些不平等與失衡現(xiàn)象。

(四)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的保值與增值

在養(yǎng)老保險(xiǎn)保值方面,雖然我國(guó)規(guī)定在實(shí)行社會(huì)統(tǒng)籌與個(gè)人賬戶(hù)相結(jié)合,但現(xiàn)階段我國(guó)養(yǎng)老保險(xiǎn)費(fèi)大都被用于支付現(xiàn)期的退休金,對(duì)于剩余資金,政府規(guī)定除保留兩個(gè)月支付款外,其余金額的80%必須購(gòu)買(mǎi)政府債券或存入銀行,利息用于未來(lái)養(yǎng)老金的支付。受通貨膨脹影響,這些收入極少,因而出現(xiàn)養(yǎng)老保險(xiǎn)金結(jié)余不斷貶值,個(gè)人賬戶(hù)空賬的現(xiàn)象,這必然會(huì)對(duì)未來(lái)養(yǎng)老保險(xiǎn)帶來(lái)沉重負(fù)擔(dān)。

二、我國(guó)養(yǎng)老金體制改革的建議

(一)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的籌集

對(duì)現(xiàn)行養(yǎng)老基金籌集方式的改革,建立具有中國(guó)特色的養(yǎng)老保險(xiǎn)基金征集制度。改革的目標(biāo)是:建立與社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展要求相適應(yīng)、體現(xiàn)基金征集同待遇支付相配套、社會(huì)統(tǒng)籌與個(gè)人賬戶(hù)相結(jié)合、權(quán)利與義務(wù)相對(duì)應(yīng)、公平與效率相聯(lián)系的基本原則,資金來(lái)源多渠道,實(shí)現(xiàn)城鎮(zhèn)勞動(dòng)者全覆蓋的養(yǎng)老保險(xiǎn)基金征集制度。

(二)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金管理

應(yīng)該盡快在全國(guó)范圍內(nèi)建立養(yǎng)老金發(fā)放的體系。這樣可以避免參保人員退休時(shí)只能在某一地區(qū)享受養(yǎng)老待遇而不能跨地區(qū)享受。對(duì)于無(wú)法轉(zhuǎn)移或不愿轉(zhuǎn)移到其他統(tǒng)籌地區(qū)的養(yǎng)老保險(xiǎn),在當(dāng)事人達(dá)到法定退休年齡或戶(hù)口遷移出本地區(qū)時(shí),也應(yīng)允許其領(lǐng)取個(gè)人賬戶(hù)儲(chǔ)存金。同時(shí)還要健全各級(jí)政府的勞動(dòng)保障的有關(guān)機(jī)構(gòu)體系,采取獎(jiǎng)懲措施,這樣可以有效避免養(yǎng)老基金的挪用與拖欠。

(三)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金發(fā)放

首先,對(duì)正常繳納養(yǎng)老保險(xiǎn)金的企業(yè),應(yīng)按時(shí)足額發(fā)放退休金,不允許采取差額撥付的辦法。對(duì)有能力而不按時(shí)繳納的企業(yè)要積極進(jìn)行催繳,除追究有關(guān)人員責(zé)任外,還要按規(guī)定加收滯納金。對(duì)確無(wú)能力繳納的困難企業(yè),各級(jí)勞動(dòng)部門(mén)和社會(huì)保險(xiǎn)部門(mén)要及時(shí)辦理緩繳手續(xù),以保證按時(shí)足額發(fā)放退休人員的退休金,不得以任何理由減發(fā)、停發(fā)或緩發(fā)。其次,應(yīng)以當(dāng)?shù)厣鐣?huì)平均水平為準(zhǔn)。加大基金的調(diào)劑力度,使收入相差不太懸殊,充分地體現(xiàn)保障制度帶給人們的優(yōu)越性。

(四)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的保值與增值

首先應(yīng)加大各級(jí)政府對(duì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的投入力度,解決資金不足問(wèn)題。其次建立一種能對(duì)風(fēng)險(xiǎn)與投資實(shí)施有效控制的養(yǎng)老資金投資體制,投資于那些風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)小,收益相對(duì)較高的投資領(lǐng)域,增加資金來(lái)源。國(guó)務(wù)院體改辦宏觀(guān)經(jīng)濟(jì)體制司司長(zhǎng)宋曉梧建議,成立專(zhuān)門(mén)的、相互競(jìng)爭(zhēng)經(jīng)營(yíng)的基金管理公司管理營(yíng)運(yùn)個(gè)人賬戶(hù),以達(dá)到個(gè)人賬戶(hù)基金的保值增值。

(五)農(nóng)村養(yǎng)老保險(xiǎn)基金問(wèn)題

自1999年起,農(nóng)村社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)進(jìn)入整頓規(guī)范階段,但是大多數(shù)地方并沒(méi)有做出適當(dāng)?shù)幕貞?yīng),在基金籌集、管理與發(fā)放上均不規(guī)范。首先,在基金的籌集方面,農(nóng)村養(yǎng)老保險(xiǎn)基金多沒(méi)有企業(yè)的繳納,只有本人自愿繳納,這就違背了社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)的基本性質(zhì),而這種單方的繳納方式更偏向于商業(yè)保險(xiǎn)。而農(nóng)民由于資金方面的限制拖欠,逃避繳納養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的問(wèn)題嚴(yán)重,這樣不但加重了農(nóng)民的負(fù)擔(dān),還造成養(yǎng)老保險(xiǎn)體系的不完善。即使農(nóng)民按時(shí)按量繳納了保險(xiǎn),但是地方政府的挪用情況又十分猖獗。所以,首先要減輕農(nóng)村老年人的貧困問(wèn)題;其次要健全基金管理制度,實(shí)現(xiàn)基金保值增值;再次養(yǎng)老基金要一直保持在最初規(guī)定的利率下,防止因利率下調(diào)帶來(lái)的損失,只要這樣才能鼓勵(lì)更多的農(nóng)民繳納養(yǎng)老基金。同時(shí)還要通過(guò)宣傳教育,讓農(nóng)民自愿繳納養(yǎng)老保險(xiǎn)基金。

參考文獻(xiàn):

1、張左已.領(lǐng)導(dǎo)干部社會(huì)保障知識(shí)讀本[M].中國(guó)勞動(dòng)社會(huì)保障出版社,2002.

2、蔡秀靜.防止養(yǎng)老保險(xiǎn)基金不必要流失的思考與對(duì)策[J].經(jīng)濟(jì)師,2006(11).

3、彭樹(shù)生.論“稅費(fèi)分籌”——深化改革養(yǎng)老保險(xiǎn)基金籌集方式的探討[EB/OL]./thesis/12/571_1.html.

第2篇

[關(guān)鍵詞]社會(huì)保障養(yǎng)老保險(xiǎn)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金統(tǒng)籌與平衡

21世紀(jì)，我國(guó)已步入人口老齡化社會(huì),2000年我國(guó)60歲以上的老年人口已達(dá)1.3億，占總?cè)丝诘?0.2%,并以每年3%的速度遞增。隨著老齡化人口比例的攀升，養(yǎng)老保險(xiǎn)負(fù)擔(dān)系數(shù)也隨之提高,加上預(yù)期的人口壽命延長(zhǎng)、養(yǎng)老保險(xiǎn)待遇不斷提高、城市大量在職職工提前退休、基金收繳率下降、養(yǎng)老保險(xiǎn)基金管理不善等諸多因素,我國(guó)正不可避免地面臨著嚴(yán)峻的養(yǎng)老保險(xiǎn)平衡危機(jī)。

目前，我國(guó)在確保離退休人員養(yǎng)老金按時(shí)足額發(fā)放的同時(shí)，養(yǎng)老保險(xiǎn)基金收支不平衡、資金短缺的現(xiàn)象日益突出，這一問(wèn)題的存在，直接影響著我國(guó)養(yǎng)老保險(xiǎn)制度的運(yùn)行及其作用的發(fā)揮，因此探討我國(guó)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的統(tǒng)籌與平衡，提高養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的利用率顯得尤為迫切。

一、社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)制度及保險(xiǎn)基金概述

現(xiàn)代社會(huì)，養(yǎng)老保險(xiǎn)是國(guó)家社會(huì)保障制度重要組成部分，即國(guó)家通過(guò)立法強(qiáng)制建立養(yǎng)老保險(xiǎn)基金，勞動(dòng)者達(dá)到法定退休年齡并退出勞動(dòng)崗位時(shí)，可以從養(yǎng)老保險(xiǎn)基金中領(lǐng)取養(yǎng)老金，以保證其基本生活的一種社會(huì)保險(xiǎn)制度。目前，世界各國(guó)實(shí)行養(yǎng)老保險(xiǎn)制度主要有三種模式：

1.傳統(tǒng)型。又稱(chēng)與雇傭相關(guān)模式，最早被德國(guó)俾斯麥政府于1889年頒布養(yǎng)老保險(xiǎn)法所創(chuàng)設(shè)，后被美國(guó)、日本等國(guó)家所采納。該模式主要是通過(guò)立法強(qiáng)制雇主和雇員參保，保險(xiǎn)費(fèi)由雇主和雇員負(fù)擔(dān)。在籌資方式上實(shí)行“現(xiàn)收現(xiàn)付”，以支定收，事先確定養(yǎng)老金的工資替代率，然后再以支出來(lái)確定總繳費(fèi)率。

2.國(guó)家統(tǒng)籌型。該類(lèi)型又可分為兩種：一種是福利型養(yǎng)老保險(xiǎn)，最早在英國(guó)創(chuàng)設(shè)，目前適用于瑞典、澳大利亞、加拿大等國(guó)。該制度的特點(diǎn)是實(shí)行完全的“現(xiàn)收現(xiàn)付”制度，并按“支付確定”的方式來(lái)確定養(yǎng)老金水平，優(yōu)點(diǎn)在于運(yùn)作簡(jiǎn)單易行，通過(guò)收入再分配的方式對(duì)老年人提供基本生活保障；其缺陷為政府負(fù)擔(dān)過(guò)重，缺乏對(duì)個(gè)人的激勵(lì)機(jī)制;另一種類(lèi)型是前蘇聯(lián)所創(chuàng)的類(lèi)似于福利國(guó)家養(yǎng)老保險(xiǎn)制度，但其適用對(duì)象并非全體社會(huì)成員，而是在職勞動(dòng)者，實(shí)行單一層次保險(xiǎn)體制。

3.強(qiáng)制儲(chǔ)蓄型。又可分為新加坡模式和智利模式兩種。新加坡模式是一種公積金模式，主要強(qiáng)調(diào)自我保障，建立個(gè)人公積金賬戶(hù)，由勞動(dòng)者于在職期間與其雇主共同交納養(yǎng)老保險(xiǎn)費(fèi)，勞動(dòng)者在退休后完全從個(gè)人賬戶(hù)領(lǐng)取養(yǎng)老金，國(guó)家不再以任何形式支付養(yǎng)老金。智利模式作為另一種強(qiáng)制儲(chǔ)蓄類(lèi)型，個(gè)人賬戶(hù)的管理完全實(shí)行私有化，將個(gè)人賬戶(hù)交由自負(fù)盈虧的私營(yíng)養(yǎng)老保險(xiǎn)公司來(lái)管理，勞動(dòng)者可以自由地選擇基金管理公司，該種養(yǎng)老保險(xiǎn)制度的最大特點(diǎn)是強(qiáng)調(diào)效率。

養(yǎng)老保險(xiǎn)基金亦稱(chēng)為退休基金,是各國(guó)養(yǎng)老保險(xiǎn)制度的主要實(shí)現(xiàn)手段,即雇員在工作一定年限后退休自雇主所獲得之給付,可以是一次或定期終身給付。該類(lèi)基金屬于專(zhuān)用基金，具有自身的特性。

(1)社會(huì)性。養(yǎng)老保險(xiǎn)作為一種促進(jìn)社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展和社會(huì)穩(wěn)定的社會(huì)政策，以全體社會(huì)成員為對(duì)象，在基金的籌集、給付及基金資產(chǎn)的營(yíng)運(yùn)上具有強(qiáng)烈的社會(huì)性，無(wú)論是管理的過(guò)程和具體環(huán)節(jié)均體現(xiàn)了社會(huì)或政府行為。

(2)儲(chǔ)蓄性。社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金相當(dāng)一部分是通過(guò)個(gè)人賬戶(hù)預(yù)籌的，特別是積累基金，主要是通過(guò)個(gè)人賬戶(hù)進(jìn)行預(yù)籌，儲(chǔ)蓄起來(lái)以備將來(lái)支付養(yǎng)老金的資金。

(3)互。社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的籌集和給付實(shí)行一定程度的社會(huì)統(tǒng)籌，以實(shí)現(xiàn)社會(huì)互助，減輕勞動(dòng)者的養(yǎng)老風(fēng)險(xiǎn)。主要表現(xiàn)為:①基金籌措由國(guó)家、雇主和個(gè)人三方負(fù)擔(dān)，并從中劃出部分作為社會(huì)統(tǒng)籌基金;②基金營(yíng)運(yùn)收益，全部并入基金并免征稅費(fèi)，歸全體投保人共有，而并不按個(gè)人繳費(fèi)多少分享;③除個(gè)人繳費(fèi)儲(chǔ)蓄部分，在投保人死亡情況下，其個(gè)人賬戶(hù)的儲(chǔ)存額或未領(lǐng)取完的部分，歸入社會(huì)統(tǒng)籌基金。

二、社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的統(tǒng)籌與平衡分析

1.區(qū)際統(tǒng)籌與平衡存在的問(wèn)題。社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金區(qū)際統(tǒng)籌與平衡是以行政性區(qū)域?yàn)橛^(guān)察點(diǎn)的一種分析方式，著眼于地區(qū)間的統(tǒng)籌與平衡。從我國(guó)目前現(xiàn)狀看來(lái)，主要存在以下問(wèn)題：

(1)社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金統(tǒng)籌層次低且條塊分割。我國(guó)目前社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的區(qū)際統(tǒng)籌層次低且條塊分割，養(yǎng)老保險(xiǎn)基金調(diào)劑功能不強(qiáng)。自1986年始推行社會(huì)統(tǒng)籌及社會(huì)統(tǒng)籌與個(gè)人賬戶(hù)相結(jié)合的籌集模式，從其實(shí)施的情況來(lái)看，我國(guó)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的籌集并不理想。到目前為止，我國(guó)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金統(tǒng)籌層次還較低，調(diào)劑范圍還比較狹窄，基金的使用效率不高，大多數(shù)還僅限于縣級(jí)范圍或地市范圍。同時(shí)，經(jīng)國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)電力、交通、郵電等11個(gè)行業(yè)部門(mén)在相當(dāng)長(zhǎng)的一段時(shí)間內(nèi)實(shí)行行業(yè)統(tǒng)籌，不參加地方養(yǎng)老保險(xiǎn)統(tǒng)籌，在相當(dāng)大的程度上影響了地方統(tǒng)籌基金的供給，盡管行業(yè)統(tǒng)籌工作于1998年初月底向當(dāng)?shù)厣鐣?huì)保險(xiǎn)管理機(jī)構(gòu)移交完畢，并按先移交，后調(diào)整原則，參加所在地區(qū)的社會(huì)統(tǒng)籌，但其實(shí)施期間所產(chǎn)生的后遺癥以及行業(yè)移交前的不規(guī)范操作，如擴(kuò)大統(tǒng)籌項(xiàng)目、調(diào)低繳費(fèi)率、提高支付標(biāo)準(zhǔn)等，在短期內(nèi)是難以消除的。

(2)社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金區(qū)間發(fā)展不平衡。由于經(jīng)濟(jì)發(fā)展的不平衡，各地養(yǎng)老基金的供給能力與需求壓力各不相同，在經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)、人口年齡結(jié)構(gòu)年輕的地區(qū)或城市,積累的養(yǎng)老保險(xiǎn)基金較多,但經(jīng)濟(jì)落后、人口年齡結(jié)構(gòu)老化的地區(qū)或城市則積累的養(yǎng)老保險(xiǎn)基金較少,少數(shù)地區(qū)甚至入不敷出。一方面,部分發(fā)達(dá)地區(qū)或城市養(yǎng)老保險(xiǎn)基金積累較多;另一方面,部分不發(fā)達(dá)地區(qū)的離退休人員不能按時(shí)足額領(lǐng)取養(yǎng)老金。這樣,養(yǎng)老保險(xiǎn)基金不能在較大范圍內(nèi)相互調(diào)劑,使經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的積累不能補(bǔ)足經(jīng)濟(jì)落后地區(qū)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的欠缺,在總體上影響了養(yǎng)老保險(xiǎn)基金使用效率。

2.代際統(tǒng)籌與平衡存在的問(wèn)題。社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金代際統(tǒng)籌與平衡是以參加養(yǎng)老保險(xiǎn)人口的年齡為劃分點(diǎn)進(jìn)行分析的一種方式，著眼于上下代之間的統(tǒng)籌與平衡。目前我國(guó)實(shí)行的社會(huì)統(tǒng)籌與個(gè)人賬戶(hù)相結(jié)合制度意味著現(xiàn)在在職的一代人既要承擔(dān)繼續(xù)供養(yǎng)上一代老人的義務(wù)，又要為自己將來(lái)養(yǎng)老進(jìn)行個(gè)人賬戶(hù)積累，代際統(tǒng)籌與平衡矛盾已經(jīng)凸顯出來(lái)。

(1)現(xiàn)收現(xiàn)付方式不能應(yīng)對(duì)人口老齡化的需求。在現(xiàn)收現(xiàn)付的養(yǎng)老保險(xiǎn)模式下,養(yǎng)老金可由雇主的收入或資產(chǎn)支付,或由政府自雇主及雇員的收入抽稅支付,一般而言沒(méi)有成立基金。這一制度通常在工作人口遠(yuǎn)大于退休人口,或人口結(jié)構(gòu)年輕時(shí)，并無(wú)困難,但在老齡化較為嚴(yán)重的情況下,這種養(yǎng)老金世代移轉(zhuǎn)，無(wú)以為繼。據(jù)預(yù)測(cè),中國(guó)城鎮(zhèn)企業(yè)退休人員與在職職工的比例2030年將達(dá)到48.95%，2050年將達(dá)到55.46%,若采取現(xiàn)收現(xiàn)付的籌資模式,基金提取比例將超過(guò)工資總額的40%,因此必須成立基金以便積累。

(2)退休年齡是影響?zhàn)B老金負(fù)擔(dān)水平的一個(gè)基本因素。一般來(lái)說(shuō)，在平均預(yù)期壽命和保障水平一定的情況下，退休年齡提高，則平均享受養(yǎng)老金年限就縮短，養(yǎng)老金負(fù)擔(dān)就能降低。我國(guó)現(xiàn)行法定退休年齡規(guī)定是男60歲、女干部55歲、女工人50歲，特殊工種職工可以提前5年退休,在國(guó)務(wù)院確定的111個(gè)“優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)”試點(diǎn)城市的國(guó)有破產(chǎn)工業(yè)企業(yè)中的職工可以提前5年退休。這些規(guī)定與國(guó)際上隨著人口壽命增長(zhǎng)而不斷延長(zhǎng)退休年齡的政策相比一般要早退5年～10年。更值得注意的是一些地區(qū)和企業(yè)為減輕職工下崗和失業(yè)壓力,通過(guò)采取提前退休的方式解決老職工再就業(yè)難的矛盾。實(shí)際上是把就業(yè)的壓力轉(zhuǎn)移給養(yǎng)老保險(xiǎn),把近期的問(wèn)題推向遠(yuǎn)期。(3)社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金欠繳嚴(yán)重。我國(guó)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金收繳率逐年下降已是事實(shí)，全國(guó)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金收繳率1999年為88.84%，其中有部分省份低于85%。據(jù)有關(guān)資料顯示，從1993年到1999年因養(yǎng)老保險(xiǎn)基金收繳率不到位一項(xiàng)，就造成欠收養(yǎng)老基金472億元。目前這一狀況并沒(méi)有好轉(zhuǎn)，各地追繳的呼聲此起彼落，巨額欠費(fèi)無(wú)疑削弱了基金的營(yíng)運(yùn)基礎(chǔ)。

三、對(duì)策與建議

1.逐步擴(kuò)大社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金統(tǒng)籌范圍。完善我國(guó)現(xiàn)行養(yǎng)老保險(xiǎn)由基本養(yǎng)老保險(xiǎn)、企業(yè)補(bǔ)充養(yǎng)老保險(xiǎn)和個(gè)人儲(chǔ)蓄性養(yǎng)老保險(xiǎn)三部分體系，逐步建立省、自治區(qū)、直轄市的省級(jí)統(tǒng)籌，并向國(guó)家級(jí)統(tǒng)籌推進(jìn)。同時(shí)，通過(guò)控制和調(diào)整個(gè)人退休年齡，在社會(huì)老齡化高峰臨近時(shí)控制撫養(yǎng)比，進(jìn)而達(dá)到養(yǎng)老保險(xiǎn)基金增收減支。

2.建立層次型社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金統(tǒng)籌體系。結(jié)合世界銀行1994年基于儲(chǔ)蓄、重分配與共同保險(xiǎn)三種功能提出的建議，我國(guó)可建立三層次養(yǎng)老保險(xiǎn)統(tǒng)籌體系：第一層次為基本養(yǎng)老保險(xiǎn)，為強(qiáng)制確定給付，省級(jí)統(tǒng)籌、隨收隨付、最終做到部分積累；第二層次是強(qiáng)制確定提拔，個(gè)人賬戶(hù)累積制；第三層次為企業(yè)補(bǔ)充養(yǎng)老保險(xiǎn)及個(gè)人自愿商業(yè)保險(xiǎn)，視企業(yè)和個(gè)人的需要辦理。而對(duì)于我國(guó)廣大的農(nóng)村人口，更要建立多層次統(tǒng)籌體系，充分發(fā)揮國(guó)家、農(nóng)村集體及個(gè)人的自有優(yōu)勢(shì)，提高農(nóng)村社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的風(fēng)險(xiǎn)防范能力，最終與改革到位的城市社會(huì)保障體系相融合，成為未來(lái)統(tǒng)一的國(guó)家社會(huì)保障體系的一部分。

3.提高社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的運(yùn)營(yíng)效率，確?；鹪鲋?。國(guó)外養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的主要增殖方式是進(jìn)行證券市場(chǎng)投資。據(jù)有關(guān)資料顯示，美國(guó)從1950年養(yǎng)老保險(xiǎn)基金投資在股票總市值中的0.8％上升至1998年的29.6％，而全球主要市場(chǎng)上養(yǎng)老保險(xiǎn)基金掌握的股票比例在20年內(nèi)增加了超過(guò)20％。據(jù)勞動(dòng)和社會(huì)保障部主持完成的《中國(guó)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金測(cè)算與管理》報(bào)告分析，我國(guó)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金預(yù)計(jì)近兩年將達(dá)到1000億元，并在今后幾年以30％以上的速度遞增。根據(jù)專(zhuān)家經(jīng)驗(yàn)，當(dāng)單一機(jī)構(gòu)資金量占市場(chǎng)市值的10％以下時(shí)，該資金進(jìn)入市場(chǎng)將不會(huì)引起市場(chǎng)的巨大波動(dòng)。

但同時(shí)，社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金通過(guò)證券市場(chǎng)進(jìn)行投資時(shí)，對(duì)資金的安全性和回報(bào)的穩(wěn)定性要求很高，一方面需要證券市場(chǎng)為養(yǎng)老保險(xiǎn)基金提供一個(gè)規(guī)范、穩(wěn)健的投資環(huán)境，提供適合養(yǎng)老保險(xiǎn)基金特點(diǎn)的投資品種；另一方面需要注重養(yǎng)老保險(xiǎn)基金投資風(fēng)險(xiǎn)的控制，注意選擇風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較低的投資品種，如證券投資基金。

4.社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金增殖途徑的多源化。養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的資產(chǎn)組合形式取決于資本市場(chǎng)的發(fā)育程度，而多元化的資產(chǎn)組合能夠有效地減少其中每一種資產(chǎn)所面臨的風(fēng)險(xiǎn)。據(jù)有關(guān)機(jī)構(gòu)估計(jì),今后十年內(nèi)我國(guó)養(yǎng)老基金結(jié)余規(guī)模有可能達(dá)到1.5萬(wàn)億元,基金的保值增值和投資出路的問(wèn)題已經(jīng)越來(lái)越緊迫?；鹪鲋惩緩降亩嘣椿療o(wú)論對(duì)于保證養(yǎng)老金定額支付需求,還是對(duì)于提高經(jīng)濟(jì)效益，促進(jìn)國(guó)家經(jīng)濟(jì)發(fā)展,都是非常重要的一個(gè)問(wèn)題。目前我國(guó)基金增殖的方式主要是靠銀行存款利息和購(gòu)買(mǎi)國(guó)家公債實(shí)現(xiàn)基金增殖，這種辦法雖然能保證基金運(yùn)行安全,但增殖率極低。事實(shí)上,如稅收融資、國(guó)有資產(chǎn)變現(xiàn)融資、抵押貸款、不動(dòng)產(chǎn)投資等都可以彌補(bǔ)我國(guó)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金缺口,為其保值增值提供了一條現(xiàn)實(shí)的途徑。

5.完善社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的監(jiān)管體制。首先要加強(qiáng)政府監(jiān)管部門(mén)自身的建設(shè)和約束機(jī)制，財(cái)政和審計(jì)部門(mén)負(fù)有重要的監(jiān)管職能，要定期公布基金狀況；中國(guó)社會(huì)保障監(jiān)管委員會(huì)、中國(guó)保監(jiān)會(huì)、中國(guó)證監(jiān)會(huì)、中國(guó)人民銀行等專(zhuān)業(yè)性監(jiān)管機(jī)構(gòu)也應(yīng)通過(guò)法律、經(jīng)濟(jì)、行政等手段進(jìn)行監(jiān)控;其次需建立基金的自律機(jī)構(gòu)，建立社會(huì)輿論監(jiān)督機(jī)制，加強(qiáng)對(duì)投資標(biāo)準(zhǔn)、投資方向、投資模式等的監(jiān)控，各地區(qū)應(yīng)設(shè)立由政府代表、企業(yè)代表、工會(huì)代表和離退休人員代表等各方面人士組成的養(yǎng)老保險(xiǎn)基金監(jiān)督委員會(huì)，對(duì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金經(jīng)辦機(jī)構(gòu)、營(yíng)運(yùn)機(jī)構(gòu)的日常工作進(jìn)行監(jiān)督，防止養(yǎng)老保險(xiǎn)基金被擠占、挪用、浪費(fèi)，以提高其使用效益。

第3篇

關(guān)鍵詞：城鎮(zhèn)基本養(yǎng)老保險(xiǎn)，基金，統(tǒng)賬結(jié)構(gòu)，費(fèi)稅之爭(zhēng)，資本市場(chǎng)

基本養(yǎng)老保險(xiǎn)亦稱(chēng)國(guó)家基本養(yǎng)老保險(xiǎn)，是指國(guó)家和社會(huì)通過(guò)相應(yīng)的制度安排為勞動(dòng)者解除養(yǎng)老后顧之憂(yōu)的一種社會(huì)保險(xiǎn)。在我國(guó)多層次養(yǎng)老保險(xiǎn)體系中，基本養(yǎng)老保險(xiǎn)可稱(chēng)為第一層次，也是最高層次。但新制度還未定型，整個(gè)社會(huì)保障政策仍處于選擇階段(鄭功成，2002)。鑒于此，學(xué)術(shù)界關(guān)于中國(guó)基本養(yǎng)老保險(xiǎn)尤其是對(duì)城鎮(zhèn)養(yǎng)老保險(xiǎn)制度的研究出現(xiàn)了前所未有的熱度，養(yǎng)老保險(xiǎn)基金問(wèn)題更是引起研究者的興趣。目前，中國(guó)城鎮(zhèn)基本養(yǎng)老保險(xiǎn)的核心問(wèn)題——基金究竟如何營(yíng)運(yùn)，只有在對(duì)以往的研究作一綜述，甄優(yōu)汰劣，才能有所把握。

一、關(guān)于基金運(yùn)行模式：統(tǒng)賬結(jié)構(gòu)

關(guān)于基本養(yǎng)老保險(xiǎn)基金(指城鎮(zhèn)，下同)運(yùn)行模式的選擇問(wèn)題，理論界分歧還非常大，遠(yuǎn)未達(dá)成一致認(rèn)識(shí)，歸納起來(lái)，大致可以分為如下三種觀(guān)點(diǎn)：

第一種觀(guān)點(diǎn)是主張實(shí)行養(yǎng)老金現(xiàn)收現(xiàn)付制的社會(huì)統(tǒng)籌模式。何樟勇、袁志剛在深入分析兩種有代表性的社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)制度運(yùn)行的內(nèi)在機(jī)理的基礎(chǔ)上，認(rèn)為基金制社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)制度的引入并不會(huì)改變行為人的最優(yōu)行為，而現(xiàn)收現(xiàn)付制社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)制度的引入?yún)s會(huì)改變行為人的最優(yōu)行為。因此，當(dāng)前養(yǎng)老保險(xiǎn)制度轉(zhuǎn)軌的時(shí)機(jī)并不成熟，現(xiàn)收現(xiàn)付制仍是當(dāng)前適合中國(guó)實(shí)際情況的一種養(yǎng)老保險(xiǎn)籌資模式。朱青認(rèn)為應(yīng)付人口老齡化趨勢(shì)，關(guān)鍵是要選擇一種有利于提高未來(lái)勞動(dòng)生產(chǎn)率的養(yǎng)老保險(xiǎn)籌資模式。從目前情況看，我國(guó)還沒(méi)有必要進(jìn)行這種轉(zhuǎn)軌。

第二種觀(guān)點(diǎn)是主張實(shí)行養(yǎng)老金完全積累制的個(gè)人賬戶(hù)模式。北京大學(xué)中國(guó)經(jīng)濟(jì)研究中心宏觀(guān)組(2000)通過(guò)一個(gè)宏觀(guān)增長(zhǎng)模型比較了現(xiàn)收現(xiàn)付制和基金制兩種養(yǎng)老保險(xiǎn)制度在長(zhǎng)期的差別，認(rèn)為從經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)與福利角度看，基金制優(yōu)于現(xiàn)收現(xiàn)付制。盧元認(rèn)為實(shí)現(xiàn)養(yǎng)老保險(xiǎn)的可持續(xù)發(fā)展，就必須重構(gòu)養(yǎng)老基金籌集模式，變部分積累制為完全基金制。降低基本養(yǎng)老金替代率，實(shí)現(xiàn)個(gè)人賬戶(hù)“實(shí)賬化”。

第三種觀(guān)點(diǎn)是主張實(shí)行“部分積累”制，在我國(guó)實(shí)行社會(huì)統(tǒng)籌與個(gè)人賬戶(hù)相結(jié)合模式。王開(kāi)發(fā)認(rèn)為社會(huì)保障基金籌集方式?jīng)Q定于其制度的內(nèi)在規(guī)定性、歷史繼承性和現(xiàn)實(shí)性三個(gè)方面?？紤]到社會(huì)保障制度的這些特性，我們應(yīng)該選擇現(xiàn)收現(xiàn)付制和積累制相結(jié)合的籌資模式。趙曼則指出，部分積累模式在保留部分社會(huì)統(tǒng)籌前提下，因引入個(gè)人賬戶(hù)而使其具有較強(qiáng)的激勵(lì)相容性。需要說(shuō)明的是，“部分積累”是一個(gè)在解釋上存在明顯歧義的概念。其中一種解釋和設(shè)計(jì)思路是，建議將養(yǎng)老金收入和支出都分為兩部分，一部分為現(xiàn)收現(xiàn)付，提供最低養(yǎng)老保障，實(shí)行互濟(jì)；另一部分則存入個(gè)人賬戶(hù)，形成實(shí)在的基金積累。這一觀(guān)點(diǎn)的竭力推崇者當(dāng)屬世界銀行，中國(guó)目前的制度就是在世界銀行的研究基礎(chǔ)上形成的，并且也受到國(guó)內(nèi)大部分學(xué)者的認(rèn)可，與目前國(guó)際上比較流行的“多支柱模式”也基本一致。

在贊同統(tǒng)賬結(jié)合模式的基礎(chǔ)上，許多學(xué)者對(duì)該模式進(jìn)行了評(píng)價(jià)。一是分解說(shuō)。鄭功成認(rèn)為要在現(xiàn)有基礎(chǔ)上，將統(tǒng)賬結(jié)合中社會(huì)統(tǒng)籌部分與個(gè)人帳戶(hù)部分分解并發(fā)展成為普惠式國(guó)民養(yǎng)老金與差別性職業(yè)養(yǎng)老金。劉貴平和戴衛(wèi)東則認(rèn)為將基本養(yǎng)老保險(xiǎn)中的基礎(chǔ)養(yǎng)老金和個(gè)人帳戶(hù)養(yǎng)老金分離開(kāi)來(lái)，將個(gè)人帳戶(hù)放到退休保障制度的第二個(gè)支柱——企業(yè)補(bǔ)充養(yǎng)老保險(xiǎn)中去，“個(gè)人賬戶(hù)”逐漸變成實(shí)帳戶(hù)，即有實(shí)物貨幣相對(duì)應(yīng)。

二是并重說(shuō)。李珍堅(jiān)持社會(huì)統(tǒng)籌與個(gè)人賬戶(hù)并重的“統(tǒng)賬”養(yǎng)老制度。社會(huì)統(tǒng)籌有它的缺點(diǎn)，個(gè)人賬戶(hù)制度也有其缺點(diǎn)。在中國(guó)，較好的辦法是折中道路：社會(huì)統(tǒng)籌和個(gè)人賬戶(hù)各占一半，社會(huì)統(tǒng)籌部分的收入實(shí)行工薪收入累進(jìn)稅，使終生低收入者能從中得到較多的獲益。作為最基本的養(yǎng)老金籌資方式，現(xiàn)收現(xiàn)付制與個(gè)人帳戶(hù)制的特征與對(duì)經(jīng)濟(jì)的影響不同，但并不能簡(jiǎn)單地由此分出兩者誰(shuí)優(yōu)誰(shuí)劣，不是由現(xiàn)收現(xiàn)付制完全轉(zhuǎn)為個(gè)人帳戶(hù)制所有問(wèn)題就迎刃而解。張松等認(rèn)為，未來(lái)養(yǎng)老保險(xiǎn)籌資模式的上佳選擇是建立多支柱、多層次的社會(huì)保障體系。在此前提下，現(xiàn)收現(xiàn)付制與個(gè)人帳戶(hù)制相互協(xié)調(diào)，共同存在較之相互替代更有助于緩解不可避免的養(yǎng)老金支付困難。

三是轉(zhuǎn)換說(shuō)。中國(guó)養(yǎng)老保險(xiǎn)制度目前仍然采用現(xiàn)收現(xiàn)付制的DB計(jì)劃。1995年中國(guó)政府已決定建立多層次養(yǎng)老保險(xiǎn)模式，其中第二層次為FDC計(jì)劃。但目前的情況表明，上述改革思路面臨重重困難。從很多方面來(lái)看，NDC模式可以被看作是現(xiàn)收現(xiàn)付DB模式和FDC模式的混合物。類(lèi)似于現(xiàn)收現(xiàn)付DB模式，NDC模式的資金源于工薪稅，用于當(dāng)前退休人員的養(yǎng)老金支付。但不同之處在于，NDC模式建立個(gè)人賬戶(hù)，并將其繳費(fèi)計(jì)入賬戶(hù)，但是沒(méi)有真實(shí)的資產(chǎn)，這點(diǎn)更類(lèi)似于FDC模式。相對(duì)于現(xiàn)收現(xiàn)付模式而言，NDC強(qiáng)化了繳費(fèi)和待遇之間的聯(lián)系。NDC計(jì)劃是中國(guó)養(yǎng)老保險(xiǎn)制度更為合理的選擇(約翰·威廉姆森、孫策，2004)。

二、關(guān)于籌資模式：費(fèi)稅之爭(zhēng)

籌集足夠的社會(huì)保障基金是實(shí)現(xiàn)國(guó)民社會(huì)保障權(quán)利的物質(zhì)基礎(chǔ)，拓寬社會(huì)保障籌資渠道可以緩解政府財(cái)政風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)大量社會(huì)保障基金的籌集可以調(diào)節(jié)資本市場(chǎng)和經(jīng)濟(jì)發(fā)展。

第一種觀(guān)點(diǎn)主張開(kāi)征社會(huì)保險(xiǎn)稅。目前在世界范圍內(nèi)已有70%的國(guó)家開(kāi)征了社會(huì)保障稅。在一些西方國(guó)家社會(huì)保障稅收已成為收入最多的稅種。中國(guó)現(xiàn)行社會(huì)保障基金的籌集形式不規(guī)范，統(tǒng)籌范圍小，覆蓋面窄，社會(huì)化程度低，導(dǎo)致社會(huì)保障負(fù)擔(dān)不公平，也不利于國(guó)家對(duì)社會(huì)經(jīng)濟(jì)的宏觀(guān)調(diào)控。一些人提出開(kāi)征社會(huì)保障稅的思路，主張建立社會(huì)保險(xiǎn)稅的專(zhuān)家(財(cái)政部門(mén))認(rèn)為，將現(xiàn)行各項(xiàng)社會(huì)保險(xiǎn)以社會(huì)統(tǒng)籌收費(fèi)的方式改為由稅務(wù)部門(mén)統(tǒng)一征收社會(huì)保險(xiǎn)稅，這樣可脫離目前在“統(tǒng)賬結(jié)合”框架中“空賬”與“實(shí)賬”左右為難、舉步維艱的停滯階段，提高強(qiáng)制性和收繳率，實(shí)現(xiàn)費(fèi)率統(tǒng)一和最終制度統(tǒng)一，改變目前的基金分散狀況，實(shí)現(xiàn)高度社會(huì)化?！吧鐣?huì)保障制度改革與開(kāi)征社會(huì)保障稅可行性研究”協(xié)作課題組的實(shí)證研究認(rèn)為：用征收社會(huì)保障稅模式取代現(xiàn)行社會(huì)保障統(tǒng)籌辦法是最佳選擇，有利于社會(huì)保障事業(yè)社會(huì)化和法制化管理；有利于資金統(tǒng)一調(diào)度，也有利于公平負(fù)擔(dān)。他們對(duì)某大型老工業(yè)城市進(jìn)行了抽樣調(diào)查和論證，通過(guò)實(shí)證分析，方案是可行的。

第二種觀(guān)點(diǎn)反對(duì)“費(fèi)改稅”。汪澤英認(rèn)為社會(huì)保障費(fèi)改稅與現(xiàn)行的社會(huì)保險(xiǎn)制度運(yùn)行模式相矛盾：一是稅收的公用性與社會(huì)保障個(gè)人帳戶(hù)的私有性沖突；二是稅收的不直接償還性與社會(huì)保障的專(zhuān)用性沖突。李紹光也認(rèn)為，開(kāi)征社會(huì)保障稅解決收費(fèi)難和融資問(wèn)題，將使政府陷入財(cái)政負(fù)擔(dān)不斷加重的境地。

第三種觀(guān)點(diǎn)對(duì)目前社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)改稅存在質(zhì)疑。其觀(guān)點(diǎn)有三：一是還應(yīng)當(dāng)有專(zhuān)門(mén)的社會(huì)保險(xiǎn)基金積累。二是稅與費(fèi)在強(qiáng)制性上的孰優(yōu)孰劣，不完全取決于“稅”或“費(fèi)”的名稱(chēng)，而在很大程度上取決于法律的規(guī)范、執(zhí)法的力度和當(dāng)時(shí)當(dāng)?shù)氐慕?jīng)濟(jì)發(fā)展?fàn)顟B(tài)。三是在目前政府財(cái)力有限、地區(qū)發(fā)展不平衡的狀態(tài)下，稅率能否實(shí)現(xiàn)自然走向統(tǒng)一仍成為問(wèn)題。而費(fèi)改稅后，國(guó)家財(cái)政成為社會(huì)保險(xiǎn)基金收支平衡的直接責(zé)任人，不再存在社會(huì)保險(xiǎn)管理部門(mén)作為收費(fèi)機(jī)構(gòu)中間層，國(guó)家財(cái)政的責(zé)任被放大，政府可能背上沉重的包袱。

三、關(guān)于基金營(yíng)運(yùn)模式：公營(yíng)、私營(yíng)與資本市場(chǎng)的選擇

1.關(guān)于基金公營(yíng)、私營(yíng)

由于養(yǎng)老保險(xiǎn)是積累性保障項(xiàng)目，基金的管理與保值增值便構(gòu)成了整個(gè)養(yǎng)老保險(xiǎn)制度中十分重要的內(nèi)容，因此，對(duì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金需要采取既審慎又積極、既封閉又開(kāi)放的管理政策。鄭功成等認(rèn)為，國(guó)家可以建立專(zhuān)門(mén)的養(yǎng)老保險(xiǎn)基金管理組織，可以設(shè)置中央和省(直轄市、自治區(qū))兩級(jí)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金管理機(jī)構(gòu)，分擔(dān)管理責(zé)任。李珍通過(guò)對(duì)社會(huì)保障基金管理制度進(jìn)行國(guó)際比較，從我國(guó)資本市場(chǎng)的現(xiàn)狀出發(fā)，提出了這樣的構(gòu)想：由具有相對(duì)獨(dú)立性的政府社會(huì)保障基金管理機(jī)構(gòu)管理社會(huì)統(tǒng)籌部分的基金，由基金管理公司來(lái)經(jīng)營(yíng)管理個(gè)人帳戶(hù)上的基金。

殷俊等認(rèn)為，我國(guó)的養(yǎng)老保險(xiǎn)基金監(jiān)管模式應(yīng)采取分權(quán)制衡式的政府監(jiān)管體系，以適應(yīng)我國(guó)的國(guó)情。統(tǒng)籌賬戶(hù)資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)權(quán)交給具有相對(duì)獨(dú)立性的養(yǎng)老保險(xiǎn)基金信托委員會(huì)；個(gè)人賬戶(hù)資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)管理權(quán)交給個(gè)人賬戶(hù)基金管理委員會(huì)，由其遴選指定投資管理機(jī)構(gòu)(基金管理公司)負(fù)責(zé)基金的投資；統(tǒng)籌賬戶(hù)的負(fù)債管理權(quán)交給財(cái)政部門(mén)，由其按社保部門(mén)的指令按時(shí)足額劃出給付資金入職工在商業(yè)銀行的個(gè)人退休金賬戶(hù)，以建立一個(gè)“多權(quán)分離、各行其職、各負(fù)其責(zé)”的分權(quán)式管理制度。另外職工退休后其在個(gè)人賬戶(hù)上積累節(jié)余的資金，可由其自行選擇并決定由基金管理公司繼續(xù)經(jīng)營(yíng)或向保險(xiǎn)公司購(gòu)買(mǎi)養(yǎng)老保險(xiǎn)年金。

2.關(guān)于基金入市

第一種觀(guān)點(diǎn)是入市時(shí)機(jī)尚未成熟。但養(yǎng)老金基金最終要進(jìn)入資本市場(chǎng)投資。在理論上，國(guó)內(nèi)主要研究機(jī)構(gòu)、實(shí)際部門(mén)以及相關(guān)學(xué)者對(duì)此已基本形成了公開(kāi)性共識(shí)。但是即使支持這一改革取向的人們也有一種擔(dān)心：以目前中國(guó)資本市場(chǎng)的不規(guī)范的現(xiàn)狀，很可能會(huì)使人市后的養(yǎng)老金基金承擔(dān)很大的投資風(fēng)險(xiǎn)。如李紹光就并不主張養(yǎng)老金基金可以立即進(jìn)入資本市場(chǎng)，其短期的融資不足問(wèn)題可以通過(guò)調(diào)整財(cái)政支出結(jié)構(gòu)和征收一般性稅收的辦法來(lái)解決。

第二種觀(guān)點(diǎn)是贊同基金人市。目前雖然因種種原因養(yǎng)老保險(xiǎn)投資采取購(gòu)買(mǎi)國(guó)債這種方式，但也有必要探索與資本市場(chǎng)結(jié)合的方式與途徑。養(yǎng)老金要與資本市場(chǎng)“理性結(jié)合”。1993年，吳敬璉提出，應(yīng)當(dāng)允許社會(huì)保障基金進(jìn)行投資，以獲取收益來(lái)支付社會(huì)保障開(kāi)支，而且，購(gòu)買(mǎi)股票是基金投資的重要形式。從世界各國(guó)和地區(qū)的情況看，按照商業(yè)化方式運(yùn)作社?；?，并引導(dǎo)其投資于證券市場(chǎng)，是一個(gè)必然趨勢(shì)和理性選擇。平安證券綜合研究所課題組的研究認(rèn)為，社保基金入市一方面可以使其更好地實(shí)現(xiàn)保值增值，另一方面對(duì)改善市場(chǎng)結(jié)構(gòu)、穩(wěn)定股票市場(chǎng)和促進(jìn)金融創(chuàng)新等具有十分重要的意義。

四、關(guān)于個(gè)人賬戶(hù)“空賬”

1.“空賬”成因與問(wèn)題

養(yǎng)老保險(xiǎn)隱性債務(wù)構(gòu)成既有歷史的因素，也有制度因素與管理因素。除了歷史債務(wù)外，養(yǎng)老金替代率難以降低到規(guī)定水平，個(gè)人賬戶(hù)儲(chǔ)存額記賬利率與養(yǎng)老金正常調(diào)整機(jī)制的不確定，養(yǎng)老保險(xiǎn)基金征繳困難，人口老齡化問(wèn)題日趨嚴(yán)重，國(guó)家與地方財(cái)政困難及企業(yè)經(jīng)濟(jì)狀況不佳等困難，對(duì)我國(guó)養(yǎng)老保險(xiǎn)制度提出了嚴(yán)峻的挑戰(zhàn)。這種轉(zhuǎn)制成本一方面使現(xiàn)有的“統(tǒng)賬結(jié)合”養(yǎng)老保險(xiǎn)制度代際之間的矛盾日益突出，“空帳顯性化”。另一方面迫使政府不得不加大養(yǎng)老保險(xiǎn)的確保性支出，財(cái)政風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)一步加大。王誠(chéng)認(rèn)為當(dāng)前社會(huì)保障制度中的突出問(wèn)題是資金來(lái)源不足。為了保證充足的資金來(lái)源，以職工工資總額計(jì)算的總繳費(fèi)率必須等于失業(yè)率、離退休率、綜合患病率等項(xiàng)之和。以國(guó)有資產(chǎn)切塊建立社會(huì)保障基金的歸還欠賬思路有諸多欠妥之處。通過(guò)“發(fā)行特種國(guó)債、提高繳費(fèi)率或征稅率、征收國(guó)家土地地租”的統(tǒng)籌解決辦法有望建立起一個(gè)穩(wěn)定、規(guī)范和有效的社會(huì)保障制度。

償付社會(huì)保障債務(wù)的手段有很多，可以用國(guó)民財(cái)富的增量來(lái)償債，也可以用存量來(lái)償債，也可以是增量?jī)攤ê痛媪績(jī)攤ú⒂?。李珍認(rèn)為，最后一種方法可能是上策：其一，將一部分住房商品化，將其收入作為“老人”的退休金。其二，考慮出售房產(chǎn)以外的其他國(guó)有資產(chǎn)，包括國(guó)有企業(yè)。其三，對(duì)“中人”發(fā)放一部分“認(rèn)可債券”。其四，也可以考慮到借用一部分個(gè)人賬戶(hù)上的基金償債，這里的債務(wù)人是政府。

2.做實(shí)個(gè)人賬戶(hù)與建議

郎立研堅(jiān)持認(rèn)為中國(guó)應(yīng)繼續(xù)完善試點(diǎn)，積極探索做實(shí)個(gè)人賬戶(hù)的有效方式，著力解決個(gè)人賬戶(hù)的隱性負(fù)債問(wèn)題。名義賬戶(hù)制作為一種過(guò)渡安排，并不能解決養(yǎng)老保險(xiǎn)制度的根本問(wèn)題。鄭功成認(rèn)為，對(duì)舊制度下的養(yǎng)老金赤字(或歷史欠賬)需要明算賬、細(xì)分賬，一方面應(yīng)當(dāng)通過(guò)對(duì)中老年職工養(yǎng)老金歷史欠賬進(jìn)行精算，盡快查清需要補(bǔ)償多少錢(qián)才能真正完成制度的轉(zhuǎn)型；另一方面，根據(jù)國(guó)家、企業(yè)和個(gè)人分擔(dān)的原則，采取分賬負(fù)責(zé)的辦法來(lái)解決上述歷史欠賬。李紹光認(rèn)為，解決“空賬”問(wèn)題的一個(gè)最基本的前提是這一問(wèn)題本身不再擴(kuò)大。因此在基本養(yǎng)老保險(xiǎn)制度中，必須首先切斷“空賬”的傳導(dǎo)機(jī)制，將其隔離起來(lái)單獨(dú)處理?？傊?，多數(shù)學(xué)者都認(rèn)同養(yǎng)老基金賬戶(hù)要從空賬轉(zhuǎn)為實(shí)賬，以便移交市場(chǎng)管理。

3.空賬運(yùn)行，保持“名義賬戶(hù)”

該觀(guān)點(diǎn)的典型代表人物是鄭秉文，他認(rèn)為采取“名義賬戶(hù)”制對(duì)于目前我國(guó)的具體國(guó)情是非常適應(yīng)的：它既可以避免天文數(shù)字的轉(zhuǎn)型成本，又可以避免資本市場(chǎng)不發(fā)達(dá)而導(dǎo)致投資損失。而且建立名義賬戶(hù)是人市的理性化前提。

五、綜合評(píng)價(jià)

在理論界、學(xué)術(shù)界的共同研究下，政府經(jīng)過(guò)綜合考慮，目前，城鎮(zhèn)基本養(yǎng)老保險(xiǎn)基金模式有了明確的決策：基金運(yùn)行采取社會(huì)統(tǒng)籌與個(gè)人賬戶(hù)相結(jié)合的模式；籌資模式仍是征收社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)；基金與資本市場(chǎng)結(jié)合初步用來(lái)購(gòu)買(mǎi)國(guó)債，基金的公營(yíng)、私營(yíng)問(wèn)題仍在探討之中；個(gè)人賬戶(hù)“空賬”的做實(shí)正在試點(diǎn)。

就基本養(yǎng)老保險(xiǎn)基金研究本身來(lái)說(shuō)，也還存在著一些不足之處。第一，國(guó)際養(yǎng)老保險(xiǎn)基金管理經(jīng)驗(yàn)借鑒上過(guò)多地看好智利的私營(yíng)化，沒(méi)有考慮到中國(guó)的國(guó)情，這方面對(duì)新加坡、香港的經(jīng)驗(yàn)也關(guān)注得較少。第二，對(duì)基金征繳缺乏實(shí)證研究?；鹫骼U研究多局限于理論探討，應(yīng)從實(shí)證角度研究征費(fèi)與征稅對(duì)于社會(huì)保險(xiǎn)基金究竟有多大差別。第三，基金管理主體研究空缺。社會(huì)保險(xiǎn)基金理事會(huì)與社保經(jīng)辦機(jī)構(gòu)之間各自承擔(dān)什么責(zé)任、它們的關(guān)系如何都很少研究。投資主體的研究也過(guò)多地放在資本市場(chǎng)上。第四，沒(méi)有基金平衡項(xiàng)目方面的研究。最后，對(duì)個(gè)人賬戶(hù)“空賬”缺乏充分的精算研究。空賬數(shù)目有多大，要多少年才能化解，通過(guò)什么方式怎么分擔(dān)這筆債務(wù)。

以上都是基本養(yǎng)老保險(xiǎn)基金研究亟待加強(qiáng)的方面，期待著更多這樣的成果奉獻(xiàn)于城鎮(zhèn)基本養(yǎng)老保險(xiǎn)制度的建設(shè)。

參考文獻(xiàn)：

[1]吳敬璉著：《大中型企業(yè)改革：建立現(xiàn)代企業(yè)制度》，天津人民出版社1993年版。

[2]鄭功成等著：《中國(guó)社會(huì)保障制度變遷與評(píng)估》，中國(guó)人民大學(xué)出版社，2002年版。

[3]何樟勇.袁志剛：《基于經(jīng)濟(jì)動(dòng)態(tài)效率考察的養(yǎng)老保險(xiǎn)籌資模式研究》，《世界經(jīng)濟(jì)》2004年第5期。

[4]朱青著：《養(yǎng)老金制度的經(jīng)濟(jì)分析與運(yùn)作分析》，中國(guó)人民大學(xué)出版社2002年版。

[5]盧元：《論老齡化過(guò)程中我國(guó)城鎮(zhèn)職工養(yǎng)老保險(xiǎn)的可持續(xù)發(fā)展》，《人口學(xué)刊》2000年第4期。

[6]王開(kāi)發(fā)：《我國(guó)社會(huì)保障基金籌集方式選擇》，《浙江社會(huì)科學(xué)》1998年第4期。

[7]趙曼著：《社會(huì)保障制度結(jié)構(gòu)與運(yùn)行分析》，中國(guó)計(jì)劃出版社1997年版。

[8]劉貴平著：《養(yǎng)老保險(xiǎn)的人口學(xué)研究》，中國(guó)人口出版社1999年版。

[9]戴衛(wèi)東：《虛與實(shí)：基本養(yǎng)老保險(xiǎn)與企業(yè)年金的個(gè)人賬戶(hù)》，《中國(guó)社會(huì)保障》2004年第6期。

[10]李珍著：《社會(huì)保障制度與經(jīng)濟(jì)發(fā)展》，武漢大學(xué)出版社1998年版。

[11]張松、王怡：《論我國(guó)養(yǎng)老保險(xiǎn)的籌資模式》，《人口學(xué)刊》2004年第3期。

[12]約翰·威廉姆森、孫策：《中國(guó)養(yǎng)老保險(xiǎn)制度改革：從FDC層次向NDC層次轉(zhuǎn)換》，《經(jīng)濟(jì)社會(huì)體制比較》2004年第3期。

[13]“社會(huì)保障制度改革與開(kāi)征社會(huì)保障稅可行性研究”協(xié)作課題組：《中國(guó)社會(huì)保障制度改革的基本思路》，《經(jīng)濟(jì)研究》1994年第10期。

[14]汪澤英：《社會(huì)保障基金不可納入財(cái)政預(yù)算》，《經(jīng)濟(jì)理論與經(jīng)濟(jì)管理》2002年第1期。

[15]李紹光：《政府在社會(huì)保障中的責(zé)任》，《經(jīng)濟(jì)社會(huì)體制比較》2002年第5期。

[16]李珍、辜勝阻：《社會(huì)保障基金管理制度的國(guó)際比較》，《財(cái)政研究》1998年第2期。

[17]殷俊等：《養(yǎng)老保險(xiǎn)基金監(jiān)管研究：國(guó)外模式及中國(guó)的政府監(jiān)管選擇》，《湖北社會(huì)科學(xué)》2005年第8期。

[18]平安證券綜合研究所課題組：《社會(huì)保險(xiǎn)資金人市問(wèn)題研究》，《證券市場(chǎng)導(dǎo)報(bào)》2000年第11期。

[19]王誠(chéng)：《當(dāng)前社會(huì)保障突出問(wèn)題的理論探討》，《社會(huì)保障制度》(人大復(fù)印資料)2001年第2期。

[20]郎立研：《名義賬戶(hù)制探析》，《中央財(cái)經(jīng)大學(xué)學(xué)報(bào)》2005年第8期。

第4篇

養(yǎng)老保險(xiǎn)是社會(huì)保險(xiǎn)的最為重要的組成部分，從比重上來(lái)看，目前養(yǎng)老保險(xiǎn)基金占社會(huì)保險(xiǎn)基金的90％以上，如1996年社會(huì)保險(xiǎn)基金結(jié)余達(dá)610億元，其中養(yǎng)老保險(xiǎn)基金結(jié)余為578億元。據(jù)統(tǒng)計(jì)，1995年全國(guó)基本養(yǎng)老保險(xiǎn)基金收入950．06億元，支出836．47億元，當(dāng)年結(jié)余113．59億元，歷年滾動(dòng)結(jié)余429．8億元。從基金的運(yùn)用來(lái)看，銀行存款251．6億元，占58．54％；購(gòu)買(mǎi)國(guó)家債券90。5億元，占16．58％，動(dòng)用59．4億元，占13．83%。1996年全國(guó)基本養(yǎng)老保險(xiǎn)基金收入1171．76多億元，支出1031．87多億元，歷年滾動(dòng)結(jié)余578．56億元。1997年全國(guó)基本養(yǎng)老保險(xiǎn)收入1337．9億元，支出1251．3億元，當(dāng)年結(jié)余86．6億元，歷年滾動(dòng)結(jié)余675．25億元。從對(duì)社會(huì)保障實(shí)行部分積累的基金模式改革以來(lái)，資金積累逐年增多，養(yǎng)老保險(xiǎn)基金如今已成為一筆巨大的資金，它的投資運(yùn)用狀況不僅決定社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)能否進(jìn)行下去，而且可以影響我國(guó)的基本建設(shè)及資本市場(chǎng)。

1997年7月16日《國(guó)務(wù)院關(guān)于建立統(tǒng)一的企業(yè)職工基本養(yǎng)老保險(xiǎn)制度的決定》中規(guī)定：“基本養(yǎng)老保險(xiǎn)實(shí)現(xiàn)收支兩條線(xiàn)管理，要保證專(zhuān)款專(zhuān)用，全部用于職工養(yǎng)者保險(xiǎn)，嚴(yán)禁擠占挪用和鋪張浪費(fèi)?；鸾Y(jié)余額，除預(yù)留相當(dāng)于2個(gè)月的支付費(fèi)用外，應(yīng)全部購(gòu)買(mǎi)國(guó)家債券和存入專(zhuān)戶(hù)，嚴(yán)格禁止投入其他金融和經(jīng)營(yíng)性事業(yè)?！?/p>

由以上可以看出，根據(jù)規(guī)定養(yǎng)老保險(xiǎn)基金只能存入銀行或購(gòu)買(mǎi)國(guó)債以保值增值。然而，這兩種方式都無(wú)力達(dá)到保值增值的目的。首先從銀行存款來(lái)看，在1985—1995年的11年間，銀行存款一年期定期整存整取加權(quán)利率低于當(dāng)年通貨膨脹率的就有7年(1985，1987，1988，1989，1993，1994，1995，詳見(jiàn)表1)，保值都談不上，更無(wú)法增值。然后再看國(guó)債，由于國(guó)家債券品種較少，收益率雖一般高于同期銀行存款利率約一個(gè)百分點(diǎn)，但因缺乏完善的二級(jí)市場(chǎng)反而不如銀行存款有吸引力。養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的運(yùn)用現(xiàn)狀也說(shuō)明了這一點(diǎn)。如1994年養(yǎng)老與失業(yè)保險(xiǎn)基金累計(jì)結(jié)余額為376．99億元，其中購(gòu)買(mǎi)國(guó)債僅81．98億元，占結(jié)余額的21．74％；1995年我國(guó)國(guó)債年末余額3300．3億元，而當(dāng)年購(gòu)買(mǎi)國(guó)債僅90．5億元，僅占當(dāng)年基金結(jié)余額的16．58％。國(guó)債品種偏少，收益偏低是其主要原因。而且相對(duì)通貨膨脹，國(guó)債的保值能力令人懷疑。以國(guó)庫(kù)券為例，在1985—1995年的11年間，國(guó)庫(kù)券收益率超過(guò)當(dāng)年零售商品價(jià)格指數(shù)的只有5年，其他6年(1985，1988，1989，1993，1994，1995)國(guó)庫(kù)券的收益率均低于物價(jià)上漲率(詳見(jiàn)表1)，可見(jiàn)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金用于購(gòu)買(mǎi)國(guó)債也難以保值增值。

資料來(lái)源：根據(jù)《中國(guó)統(tǒng)計(jì)年鑒》有關(guān)數(shù)據(jù)整理得出；銀行存款利率數(shù)據(jù)來(lái)自(1)周忠明，戴文桂．實(shí)用利率知識(shí)．南京大學(xué)出版社，1992．(2)中國(guó)人民銀行計(jì)劃資金司．利率實(shí)用手冊(cè)。中國(guó)金融出版社，1997．P41—42。

注：①為消除復(fù)利與單利對(duì)計(jì)算結(jié)果的影響，本文取一年期數(shù)據(jù)，而不是看上去更高的較長(zhǎng)期限的以單利計(jì)的數(shù)據(jù)(一年期利率復(fù)利計(jì)算后實(shí)際收益率不低于相同期限的較大數(shù)據(jù)的單利的實(shí)際收益率)。

②1990年1月1日至4月15日，年利率為11．34％，4月16日至8月21日，年利率為10.08％，8月22日至12月31日，年利率為8．64％，9．99％為其加權(quán)(以天數(shù)為其權(quán)效)平均年利率，本表括號(hào)內(nèi)數(shù)據(jù)均為加權(quán)平均年利率。

②一年期利率按復(fù)利計(jì)算得出，其中1979年取3．96％，1981年為5．04％，1982年為5．58％，1983，1984年均為5．76％。

總體分析，目前由于我國(guó)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金投資運(yùn)用的途徑所限，基金的收益率偏低，這一方面使基金呈逐漸貶值的趨勢(shì)，另一方面使得目標(biāo)替代率(我國(guó)目標(biāo)替代率的確定以養(yǎng)老基金收益率等于工資增長(zhǎng)率為假設(shè)前提)無(wú)法實(shí)現(xiàn)，從而動(dòng)搖我國(guó)社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)制度。從表1可以看出，養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的收益率遠(yuǎn)低于工資增長(zhǎng)率，個(gè)人賬戶(hù)實(shí)際積累額達(dá)不到目標(biāo)積累額，如不及時(shí)調(diào)整養(yǎng)者保險(xiǎn)基金的投資組合，提高收益率，我國(guó)的養(yǎng)老保險(xiǎn)在不久后將陷入“被迫提高繳費(fèi)率——企業(yè)不堪重負(fù)，個(gè)人無(wú)力投?！B(yǎng)老保險(xiǎn)制度崩潰”的危機(jī)之中。

二、調(diào)整機(jī)構(gòu)：提高我國(guó)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金投資收益率的前提

1．調(diào)整機(jī)構(gòu)的總體構(gòu)想

從我國(guó)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金運(yùn)用現(xiàn)狀可知，其運(yùn)用途徑僅限于存入銀行和購(gòu)買(mǎi)國(guó)債，收益率低而且由基金所有者直接運(yùn)用養(yǎng)老保險(xiǎn)基金，在生產(chǎn)關(guān)系高度發(fā)達(dá)、生產(chǎn)分工日益精細(xì)的今天已經(jīng)力不從心。故基金所有者委托基金運(yùn)營(yíng)者基金投資運(yùn)營(yíng)業(yè)務(wù)顯得十分迫切和必要。為此我們有必要引入委托一關(guān)系來(lái)分忻提高養(yǎng)老保險(xiǎn)基金收益的切實(shí)途徑。

以前我國(guó)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的運(yùn)用僅限于購(gòu)買(mǎi)國(guó)債和存入銀行，根本不需要專(zhuān)門(mén)的投資機(jī)構(gòu)。而將委托一關(guān)系引入養(yǎng)老保險(xiǎn)基金投資，首先應(yīng)從調(diào)整機(jī)構(gòu)入手。

鑒于我國(guó)尚不具備專(zhuān)門(mén)的養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的投資機(jī)構(gòu)，而且資本市場(chǎng)合適的投資工具的數(shù)量有限，養(yǎng)老保險(xiǎn)基金營(yíng)運(yùn)增值的渠道亦受到限制。調(diào)整機(jī)構(gòu)不應(yīng)是局部的修補(bǔ)，而應(yīng)是全局性的變革(參見(jiàn)圖1)”

首先我們對(duì)我國(guó)城鎮(zhèn)養(yǎng)老保險(xiǎn)制度改革作一簡(jiǎn)要?dú)v史回顧。我國(guó)是從1984年國(guó)有企業(yè)推行退休費(fèi)社會(huì)統(tǒng)籌開(kāi)始的。近年來(lái)這千變革取得了三次重大進(jìn)展。一是1991年6月國(guó)務(wù)院了《關(guān)于企業(yè)職工養(yǎng)老保險(xiǎn)制度改革的決定)，明確實(shí)行養(yǎng)老保險(xiǎn)社會(huì)統(tǒng)籌，費(fèi)用由國(guó)家、企業(yè)、職工個(gè)人三方負(fù)擔(dān)，基金實(shí)行部分積累。二是1995年3月國(guó)務(wù)院了《關(guān)于企業(yè)職工養(yǎng)老保險(xiǎn)制度改革通知》，明確基年養(yǎng)老保險(xiǎn)費(fèi)用由企業(yè)和個(gè)人共同負(fù)擔(dān)，實(shí)行社會(huì)統(tǒng)籌和個(gè)人賬戶(hù)相結(jié)合的制度，并逐步形成包括基本保險(xiǎn)、企業(yè)補(bǔ)充保險(xiǎn)、個(gè)人儲(chǔ)蓄性保險(xiǎn)的多層次養(yǎng)老保險(xiǎn)體系。三是1997年7月國(guó)務(wù)院的《國(guó)務(wù)院關(guān)于建立統(tǒng)一的企業(yè)職工養(yǎng)老保險(xiǎn)制度的決定》，有效地解決了基本養(yǎng)老保險(xiǎn)制度不統(tǒng)一和管理的分散化等問(wèn)題，適應(yīng)了建立社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制的要求，適應(yīng)了社會(huì)保險(xiǎn)走向法制化相加強(qiáng)宏觀(guān)調(diào)控的需要。

1997年的這次統(tǒng)一改變了養(yǎng)老保險(xiǎn)群龍治水的混亂局面，有效地解決了政了多門(mén)、管理費(fèi)用高等問(wèn)題。新成立的勞動(dòng)與社會(huì)保障部(以下簡(jiǎn)稱(chēng)勞社部)作為全國(guó)性的社會(huì)保險(xiǎn)管理機(jī)構(gòu)，行使著養(yǎng)老保險(xiǎn)基金所有人的職能，亦即擔(dān)負(fù)著基金法人主體的角色。勞社部作為社會(huì)保障的最高權(quán)力機(jī)關(guān)，肩負(fù)著養(yǎng)老保險(xiǎn)的行政管理和事業(yè)管理的雙重責(zé)任。前已述及，勞社部缺少投資專(zhuān)家和系統(tǒng)的投資學(xué)知識(shí)，直接投資必然要成立自己的投資機(jī)構(gòu)，加大基金的管理成本。而直接利用資本市場(chǎng)中的專(zhuān)門(mén)投資機(jī)構(gòu)，既能有效地轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)，也有別于節(jié)省成本。委托專(zhuān)門(mén)機(jī)構(gòu)投資可以增加服務(wù)的競(jìng)爭(zhēng)性，增加管理的透明度。

這樣，養(yǎng)老保險(xiǎn)基金投資所面臨的基本問(wèn)題之一是如何選擇適當(dāng)?shù)耐顿Y人?？晒B(yǎng)老保險(xiǎn)基金法人選擇的投資機(jī)構(gòu)主要是資本市場(chǎng)的金融中介機(jī)構(gòu)，如銀行，保險(xiǎn)公司，信托投資公司，證券經(jīng)紀(jì)公司等。而在我國(guó)，由于金融市場(chǎng)尚不發(fā)達(dá)，為有效降低養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的投資風(fēng)險(xiǎn)，宜運(yùn)用大的銀行，保險(xiǎn)公司等合資入股的方式組建股份制非銀行金融機(jī)構(gòu)——社會(huì)保障基金管理局(AdministrationBureauofSocialSecurityFunds／ABSSF)(以下簡(jiǎn)稱(chēng)為社基局)作為養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的專(zhuān)門(mén)投資者，該局可作為國(guó)務(wù)院直屬的與光大、中信集團(tuán)并列的單位，屬于有限責(zé)任公司，完全實(shí)行企業(yè)化運(yùn)作，自主經(jīng)營(yíng)、自負(fù)盈虧、獨(dú)立核算。社基局實(shí)行董事會(huì)領(lǐng)導(dǎo)下的總經(jīng)理負(fù)責(zé)制，并可以根據(jù)各地的養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的規(guī)模，在全國(guó)經(jīng)濟(jì)活躍、養(yǎng)老保險(xiǎn)基金結(jié)余較多的省設(shè)立分支機(jī)構(gòu)，直接協(xié)調(diào)該省養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的運(yùn)作。經(jīng)濟(jì)欠活躍、養(yǎng)老保險(xiǎn)基金規(guī)模較小的西部地區(qū)，可以考慮在西安、成都等經(jīng)濟(jì)中心城市設(shè)立分文機(jī)構(gòu)，負(fù)責(zé)幾個(gè)省的基金運(yùn)作，以節(jié)省不必要的設(shè)立新機(jī)構(gòu)的開(kāi)支。同時(shí)，在社基局內(nèi)設(shè)立監(jiān)事會(huì)。作為社基局的監(jiān)督機(jī)構(gòu)，監(jiān)督資金使用狀況和資金經(jīng)營(yíng)狀況，但不干涉社基局的具體業(yè)務(wù)。當(dāng)然因社基局的股東系大的銀行及保險(xiǎn)公司等，經(jīng)濟(jì)實(shí)力雄厚，投資經(jīng)驗(yàn)豐富，一般不會(huì)有因營(yíng)運(yùn)不善而破產(chǎn)之虞。

此外，為確保養(yǎng)老保險(xiǎn)基金投資及養(yǎng)老保險(xiǎn)各項(xiàng)管理工作順利進(jìn)行，可以考慮成立社會(huì)保障行政監(jiān)督委員會(huì)(以下簡(jiǎn)稱(chēng)行監(jiān)會(huì))和社會(huì)保障社會(huì)監(jiān)督委員會(huì)(以下簡(jiǎn)稱(chēng)社監(jiān)會(huì))。行監(jiān)會(huì)由政府審計(jì)、監(jiān)察部門(mén)牽頭，有財(cái)政、銀行、勞社部等機(jī)構(gòu)的人員參加，掛靠于審計(jì)部門(mén)。社監(jiān)會(huì)由人大、工會(huì)牽頭，吸收企業(yè)代表、職工代表、民主人士和專(zhuān)家參加，掛靠于各級(jí)人大常委會(huì)。兩大監(jiān)督機(jī)構(gòu)的職責(zé)都是負(fù)責(zé)監(jiān)督包括養(yǎng)老保險(xiǎn)在內(nèi)的社會(huì)保障政策制定、執(zhí)行和基金的運(yùn)營(yíng)。兩個(gè)監(jiān)督委員會(huì)與社基局的監(jiān)事會(huì)從內(nèi)外監(jiān)督社基局，確保養(yǎng)老保險(xiǎn)基金保值增值和社會(huì)保障事業(yè)順利進(jìn)行。

養(yǎng)老保險(xiǎn)基金事關(guān)全國(guó)企業(yè)職工衣食住行，國(guó)家政策理當(dāng)扶植，可以考慮效仿農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行的操作，成為社會(huì)保險(xiǎn)銀行(BankofSocialSecurity／BOSS)(以下簡(jiǎn)稱(chēng)社保行)，作為支撐全國(guó)社會(huì)保障事業(yè)的專(zhuān)門(mén)性政策銀行，并按照人民銀行的機(jī)構(gòu)設(shè)置在上海、廣州、西安、南京、天津、成都、武漢、濟(jì)南、沈陽(yáng)等地設(shè)立分行。養(yǎng)老保險(xiǎn)基金用于存款的部分可存入該銀行，并給予養(yǎng)老保險(xiǎn)基金較優(yōu)惠的利率，并按復(fù)利計(jì)息，對(duì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金存款給予保值貼補(bǔ)，社保行在無(wú)力支付貼補(bǔ)額時(shí)可由財(cái)政彌補(bǔ)虧損。養(yǎng)者保險(xiǎn)基金收益率較高時(shí)，可從其超過(guò)當(dāng)年通貨膨脹率的部分中按一定比例提取養(yǎng)老保險(xiǎn)投資風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金，該準(zhǔn)備金存入社保行并享有優(yōu)惠利率。中國(guó)人民銀行對(duì)社保行運(yùn)用養(yǎng)老保險(xiǎn)基金存款發(fā)放貸款的利息收入，應(yīng)該減免營(yíng)業(yè)稅，為社保行給予養(yǎng)老保險(xiǎn)基金優(yōu)惠利率提供實(shí)際支持。用養(yǎng)老保險(xiǎn)基金購(gòu)買(mǎi)國(guó)債，雖然其回報(bào)率一般高于銀行存款，但在通貨膨脹盛行的今天，至少應(yīng)對(duì)這一部分國(guó)債給予保值貼補(bǔ)?？梢钥紤]由社保行發(fā)行特種國(guó)債，專(zhuān)門(mén)由社基局用養(yǎng)老保險(xiǎn)基金認(rèn)購(gòu)，并給予較高收益率。出現(xiàn)意料之外的高通貨膨脹時(shí)，給予保值貼補(bǔ)，確保養(yǎng)老保險(xiǎn)基金保值。社保行的利潤(rùn)可用于支持與養(yǎng)老保險(xiǎn)密切相關(guān)的事業(yè)，如社基局的辦公設(shè)備的添置等。

2．委托一的博弈分析

基金所面臨的最大問(wèn)題是如何保證這些投資機(jī)構(gòu)能夠按照基金所有人的投資意愿或策略行事，這里牽涉到委托一關(guān)系中的幾個(gè)基本問(wèn)題。一般認(rèn)為，存在信息不對(duì)稱(chēng)的委托人和人之間要達(dá)成對(duì)雙方有約束力且有效的合同，需滿(mǎn)足以下三個(gè)基本條件：(1)人以行動(dòng)效用最大化原則選擇具體的操作行動(dòng)，即所謂激勵(lì)相容條件；(2)在具有“自然”干涉的情況下，人履行合同責(zé)任后所獲收益不能低于某個(gè)預(yù)定收益額，是為參與條件；(3)在人執(zhí)行這個(gè)合同后，委托人所獲收益最大化，采用其他合同都不能使委托人的收益超過(guò)或等于執(zhí)行該合同所取得的效用，是為收益最大化條件。

但是，在委托一合同不完善時(shí)，有四個(gè)難以克服的困難，使勞社部與社基局的委托一存在潛在的風(fēng)險(xiǎn)。一是利益不相同。社基局為了追求自身利益最大化，有時(shí)會(huì)采取短期行為或過(guò)于冒險(xiǎn)的行為。二是責(zé)任不對(duì)等。人掌握著養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的經(jīng)營(yíng)權(quán)，但只承擔(dān)有限盈虧責(zé)任，作為委托人的勞社部失去了基金的經(jīng)營(yíng)權(quán)，卻最終承擔(dān)盈虧責(zé)任。這種責(zé)任的不對(duì)等，使得人可能不負(fù)責(zé)任地決策。第三是信息不對(duì)稱(chēng)。由于人的信息優(yōu)勢(shì)，以及獲取信息的邊際成本是遞增的，掌握基金經(jīng)營(yíng)權(quán)的社基局既有動(dòng)機(jī)又有可能欺騙委托人(勞社部)，而且委托人還很難監(jiān)督和約束人。第四是契約不完全。在不完全的合同下，人總有空子可鉆。強(qiáng)化委托人對(duì)人的激勵(lì)機(jī)制，將使人經(jīng)過(guò)收益成本比較后，自覺(jué)地按照委托人的意愿行事。假設(shè)委托人的目標(biāo)函數(shù)為Y＝Y(jié)(x)；人的目標(biāo)函數(shù)為：X=X(a，W)，a為人的決策變量，可代表他的努力程度。W為不受委托人、人控制的外生隨機(jī)變量。這意味著人的經(jīng)營(yíng)好壞由其努力程度和外界不確定因素共同決定。1996年諾貝爾經(jīng)濟(jì)學(xué)獎(jiǎng)得主莫里斯(Mirrless)指出：如果W具有一定的邊界，即W對(duì)x的影響是在一個(gè)可觀(guān)測(cè)的區(qū)間里，即便信息不對(duì)稱(chēng)，委托人可以通過(guò)事前的警告或鼓勵(lì)，使人不會(huì)選擇較低的努力水平，并且使委托人、人均獲得滿(mǎn)意的收益水平。

資本市場(chǎng)不發(fā)達(dá)時(shí)，市場(chǎng)上可供選擇的投資工具少，而且風(fēng)險(xiǎn)不易分散和轉(zhuǎn)移，此時(shí)政府多采取嚴(yán)格的控制措施，對(duì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的運(yùn)用規(guī)定途徑及比例。如果資本市場(chǎng)是發(fā)達(dá)的，人主要將養(yǎng)老保險(xiǎn)基金采取三種投資方式：一是通過(guò)某些形式的延期年金政策向保險(xiǎn)合同支付保險(xiǎn)費(fèi)，即將養(yǎng)老保險(xiǎn)基金用于購(gòu)買(mǎi)壽險(xiǎn)保單。二是把基金會(huì)成員的繳費(fèi)轉(zhuǎn)移進(jìn)某種資產(chǎn)的組合，這叫做“分離基金”。三是與其他的基金結(jié)合投資于一個(gè)單獨(dú)的資產(chǎn)組合，這叫作“共同基金”。事實(shí)上，成功的人會(huì)尋求以上三種投資形式的一定比例的組合。

假定社基局通過(guò)權(quán)衡比較，能夠選擇其中最為有利的一種投資方式，又假設(shè)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金僅存入銀行和購(gòu)買(mǎi)國(guó)饋會(huì)貶值，凈收益為-10，設(shè)自然的狀態(tài)有好與不好兩種，由于我國(guó)宏觀(guān)經(jīng)濟(jì)定勢(shì)良好，好的狀態(tài)出現(xiàn)的概率為0．8；設(shè)社基局在經(jīng)營(yíng)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金以外，無(wú)論如何努力工作所能獲得的最大收益為40、而努力工作需要支付20的成本，其凈收益為20。在委托一關(guān)系中，基金所有人與運(yùn)營(yíng)人有比例分成(為分析方便，本文暫以五五分成為例)和固定收益兩種利益分配方式。其支付矩陣如圖2：

比例(五五)分成

注：①運(yùn)營(yíng)人的收益分布是努力程度與自然的函數(shù)。為分析方便，本文忽賂了努力程度一般的情形，假設(shè)運(yùn)營(yíng)人只有努力和不努力兩種策略，努力指運(yùn)營(yíng)人殫思竭慮，并總能實(shí)現(xiàn)最優(yōu)投資組合策賂；不努力指運(yùn)營(yíng)人仍將基金存入銀行和購(gòu)買(mǎi)國(guó)債。兩種情況下，運(yùn)營(yíng)人付出的勞動(dòng)分別為20和5。為簡(jiǎn)化問(wèn)題，設(shè)基金收益在“好，努力”的搭配下為100，“不好，不努力”時(shí)為-50，其他兩種情形(好，不努力；不好，努力)時(shí)均為0。并假設(shè)所有人將養(yǎng)老保險(xiǎn)基金委托給人后，不從事盈利性的活動(dòng)，基金收益來(lái)自于運(yùn)營(yíng)人投資所得。運(yùn)營(yíng)人不努力時(shí)因合同約束，無(wú)暇從事其他盈利活動(dòng)。

②30＝50-20，20為運(yùn)營(yíng)人努力工作的成本。

③-15＝(-10)+(-5)，其中-10表示養(yǎng)老保險(xiǎn)基金僅用于銀行存款和購(gòu)買(mǎi)國(guó)債時(shí)的實(shí)際收益，因本文主要研究委托的情形，故在基金不委托專(zhuān)門(mén)機(jī)構(gòu)投資而僅用于銀行存款和購(gòu)買(mǎi)國(guó)債時(shí)，省略了“自然”好與不好的差異。5表示運(yùn)用養(yǎng)老保險(xiǎn)基金于以上兩種方式時(shí)所進(jìn)行管理等付出的勞動(dòng)。

④40＝60-20，經(jīng)濟(jì)環(huán)境好時(shí)努力工作收益為100，運(yùn)營(yíng)人支付給所有人40以外的60扣除努力工作的成本20即得到40。

⑤-60=0-40-20，40為運(yùn)營(yíng)人支付給所有人的固定額，20為運(yùn)營(yíng)人努力工作的成本。

可以看出，在圖2中的比例分成或固定收益的利益分配方式下，無(wú)論自然出現(xiàn)好或不好的情形，只要運(yùn)營(yíng)人接受了委托一合同，運(yùn)營(yíng)人努力總是好于不努力，即不努力戰(zhàn)略相對(duì)于努力而言是可剔除的嚴(yán)格劣戰(zhàn)略。在固定收益方式下，所有人的收益40大于-15，故“委托，努力”是精練貝葉斯納什均衡點(diǎn)。在比例分成方式下，由于運(yùn)營(yíng)人會(huì)選擇努力工作，所有人的預(yù)期收益＝0．8*50+O．2*0＝40。而且50，0也都大于-15，我們可以做以下結(jié)論：無(wú)論采取何沖利益分配方式，“委托，努力”是所有人和運(yùn)營(yíng)人的必然選擇。我們進(jìn)一步研究可以發(fā)現(xiàn)，在以上兩鐘情形下，運(yùn)營(yíng)人的預(yù)期收益(指凈收益)均為20。然而運(yùn)營(yíng)人從事養(yǎng)老保險(xiǎn)基金運(yùn)營(yíng)以外的工作最多也能獲得20的凈收益，理性的運(yùn)營(yíng)人不一定會(huì)接受委托一合同。而且越是風(fēng)險(xiǎn)厭惡的運(yùn)營(yíng)人更可能拒絕這一合同。

明智的所有人可以將五五比例分成改為四六比例分成，以提高運(yùn)營(yíng)人的預(yù)期收益，而所有人仍將獲得遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于自己經(jīng)營(yíng)(不委托)時(shí)的收益?？梢钥紤]將所有人的固定收益下調(diào)為35，使運(yùn)營(yíng)人預(yù)期收益增加為25。理論上可以進(jìn)行—九比例分成或?qū)⑺腥斯潭ㄊ找嫦抡{(diào)為5或更低，也可以五五比例分成或?qū)⑺腥斯潭ㄊ找娑?0。

到底選擇何種利益分配方式，比例或固定收益的確定為多少取決于二者的博弈過(guò)程、供求狀況以及人的類(lèi)型。在我國(guó)現(xiàn)階段，養(yǎng)老保險(xiǎn)基金所有人是惟一確定的，如果引入競(jìng)爭(zhēng)機(jī)制，產(chǎn)生較多的養(yǎng)老保險(xiǎn)基金運(yùn)營(yíng)人，則最終的委托一合同的制定會(huì)有利于所有人，會(huì)形成接近五五比例分成或固定收益為40的合同。在人財(cái)務(wù)公開(kāi)且具有相對(duì)獨(dú)立性的情況下，比例分成是委托人與人分享剩余的最有效的制度安排。但是如果社基局(人)是風(fēng)險(xiǎn)中性的，無(wú)論勞社部(委托人)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的態(tài)度如何，固定收益是有效的辦法。在商業(yè)銀行與企業(yè)間的博弈過(guò)程中，企業(yè)也是接受了固定收益的辦法，商業(yè)銀行的固定收益表現(xiàn)為事先約定的貸款利息。通過(guò)固定收益的委托一后，基金所有人成功地轉(zhuǎn)嫁了風(fēng)險(xiǎn)，人獲得了剩余索取權(quán)，此時(shí)人極其努力地工作是最優(yōu)的。對(duì)于委托人，盡管由于剩余索取權(quán)的分割和部分轉(zhuǎn)讓從靜態(tài)上看使其利益受損，但這較之委托人自理基金的經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)，仍是帕累托改進(jìn)。因?yàn)?，從?dòng)態(tài)上看，由于人獲得了部分剩余索取權(quán)，其積極性提高了，運(yùn)用其專(zhuān)業(yè)投資技術(shù)，可以增加養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的投資收益，使委托人獲得高于自理時(shí)的收益。

當(dāng)然，由于社基局在運(yùn)用養(yǎng)者保險(xiǎn)基金進(jìn)行投資時(shí)，也需要對(duì)巨大風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行控制和轉(zhuǎn)嫁，保險(xiǎn)市場(chǎng)，尤其是長(zhǎng)期壽險(xiǎn)市場(chǎng)可以滿(mǎn)足這一要求。社基局可以通過(guò)購(gòu)買(mǎi)再保險(xiǎn)或購(gòu)買(mǎi)長(zhǎng)期壽險(xiǎn)保單的辦法向商業(yè)保險(xiǎn)市場(chǎng)轉(zhuǎn)嫁風(fēng)險(xiǎn)。養(yǎng)老保險(xiǎn)基金投資的基本管理結(jié)構(gòu)如圖3。

第5篇

關(guān)鍵詞：養(yǎng)老保險(xiǎn)；稽核工作；問(wèn)題；對(duì)策

前言

中央黨校社會(huì)主義和諧社會(huì)研究課題組近期進(jìn)行的問(wèn)卷調(diào)查顯示，“社會(huì)保障問(wèn)題”被51%的被調(diào)查者認(rèn)為是當(dāng)前和今后一段時(shí)期構(gòu)建社會(huì)主義和諧社會(huì)要重點(diǎn)解決的社會(huì)問(wèn)題，居第一位。其次是“腐敗問(wèn)題”、“城鄉(xiāng)差距問(wèn)題”和“貧困問(wèn)題”。而社?；鹗鞘巧鐣?huì)保障制度的生命線(xiàn)，基金問(wèn)題始終是社會(huì)保障的首要問(wèn)題，它不僅直接影響到社會(huì)保障制度的健康發(fā)展，也直接影響改革的成敗和社會(huì)的穩(wěn)定。由于我國(guó)社會(huì)保險(xiǎn)事業(yè)起步較晚，發(fā)展迅速，因而客觀(guān)上存在著相關(guān)的立法滯后、制度不完善、操作不規(guī)范、監(jiān)管不到位等問(wèn)題，一些單位和個(gè)人在利益的驅(qū)動(dòng)下把社保基金當(dāng)成“唐僧肉”利用擠占、挪用、瞞報(bào)、冒領(lǐng)、欺詐等手段，侵吞、蠶食社?；穑斐苫鹆魇?。社會(huì)保險(xiǎn)稽核就是通過(guò)對(duì)繳費(fèi)單位履行社會(huì)保險(xiǎn)繳費(fèi)申報(bào)，繳費(fèi)義務(wù)的情況進(jìn)行調(diào)查和檢查，防止和杜絕繳費(fèi)單位瞞報(bào)、漏報(bào)和拖欠社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)；通過(guò)對(duì)享受社會(huì)保險(xiǎn)待遇者的資格、待遇水平進(jìn)行核查，防止冒領(lǐng)、騙取社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)；通過(guò)對(duì)社保經(jīng)辦業(yè)務(wù)各關(guān)鍵環(huán)節(jié)進(jìn)行監(jiān)督、控制，防止單位和個(gè)人擠占、挪用、貪污社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)的社會(huì)保險(xiǎn)監(jiān)督檢查工作。簡(jiǎn)單的說(shuō)社會(huì)保險(xiǎn)稽核就是在社會(huì)保險(xiǎn)領(lǐng)域進(jìn)行反欺詐行為。

一、養(yǎng)老保險(xiǎn)稽核工作中常見(jiàn)的問(wèn)題及難點(diǎn)

(一)在養(yǎng)老保險(xiǎn)征繳稽核方面

1．繳費(fèi)基數(shù)核定標(biāo)準(zhǔn)不規(guī)范、不統(tǒng)一。多年來(lái)，一些企業(yè)把“少報(bào)”，“漏報(bào)”社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)作為企業(yè)降低成本，追求利益最大化的一個(gè)重要手段而且屢禁不止。就其原因是：除一些單位和個(gè)人法制意識(shí)淡薄，逃避應(yīng)當(dāng)承擔(dān)的社會(huì)責(zé)任外，繳費(fèi)基數(shù)核定標(biāo)準(zhǔn)不規(guī)范、不統(tǒng)一、政策缺乏可操作性也是原因之一。

國(guó)家對(duì)繳費(fèi)工資基數(shù)較明確的解釋是，國(guó)發(fā)（1995）6號(hào)文《關(guān)于深化企業(yè)職工養(yǎng)老保險(xiǎn)制度改革的通知》，這個(gè)文件有兩個(gè)附件，對(duì)繳費(fèi)工資的解釋略有區(qū)別。附件一：職工本人上年度月平均工資為個(gè)人繳費(fèi)工資基數(shù)，企業(yè)按職工工資總額的一定比例交納基本養(yǎng)老保險(xiǎn)費(fèi)。附件二：職工本人上一年度月平均工資為個(gè)人交納基本養(yǎng)老保險(xiǎn)費(fèi)的基數(shù)，企業(yè)以全部職工繳費(fèi)工資基數(shù)之和為企業(yè)繳費(fèi)工資基數(shù)。附件一允許企業(yè)繳費(fèi)工資和個(gè)人繳費(fèi)工資總額不一致。因此一些師（局）為了眼前的經(jīng)濟(jì)效益和政績(jī)，用養(yǎng)老統(tǒng)籌金來(lái)平衡利潤(rùn)，在制定統(tǒng)籌方案時(shí)，只考慮當(dāng)期發(fā)放，人為降低企業(yè)繳費(fèi)工資總額，出現(xiàn)個(gè)人繳費(fèi)工資總額遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于企業(yè)繳費(fèi)工資總額。這也是養(yǎng)老統(tǒng)籌比例居高不下和養(yǎng)老基金沒(méi)有積累的原因之一。如果均按附件二核定企業(yè)繳費(fèi)工資基數(shù)時(shí)，在這種情況下，如何確定各企業(yè)的繳費(fèi)工資基數(shù)呢？最準(zhǔn)確的辦法，就是對(duì)每個(gè)職工上年各月實(shí)發(fā)工資進(jìn)行統(tǒng)計(jì)，累計(jì)計(jì)算全年平均工資，再與上年社會(huì)平均工資的60%～300%相對(duì)比，以繳費(fèi)工資大于等于上年平均工資的60%，小于等于300%的范圍進(jìn)行調(diào)整，確定某職工的繳費(fèi)工資。這種辦法，對(duì)于數(shù)千人的企業(yè)，耗用的人力是相當(dāng)大的。在現(xiàn)有稽核人員不足的情況下，缺乏可操作性。

兵團(tuán)對(duì)職工個(gè)人繳費(fèi)工資基數(shù)較明確的解釋是，新兵社薪險(xiǎn)發(fā)[2001]10號(hào)《關(guān)于規(guī)范職工個(gè)人繳納社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)基數(shù)工作的通知》，文件對(duì)企業(yè)職工繳納社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)基數(shù)的確定原則、審核程序、農(nóng)牧一線(xiàn)職工實(shí)際承包收入的計(jì)算辦法等問(wèn)題都作了原則性的規(guī)定。但是，隨著兵團(tuán)經(jīng)濟(jì)體制改革的不斷深化，職工身分出現(xiàn)了“協(xié)?！?、“內(nèi)退”、“自養(yǎng)”、“團(tuán)場(chǎng)內(nèi)部打工”等多種變化，生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)形式有“兩費(fèi)部分自理”、“兩費(fèi)全自理”、“租賃承包”等。產(chǎn)品售銷(xiāo)方式多樣化：有的產(chǎn)品由團(tuán)場(chǎng)統(tǒng)一收購(gòu)（如棉花），但承包戶(hù)用現(xiàn)金支付的短工費(fèi)、拾花費(fèi)、部分生資費(fèi)沒(méi)有進(jìn)入承包戶(hù)的生產(chǎn)成本賬目中。有的產(chǎn)品直接由承包戶(hù)自己售銷(xiāo)（如果產(chǎn)品、畜產(chǎn)品、棉花）。因團(tuán)場(chǎng)基礎(chǔ)管理工作跟不上，很難計(jì)算出職工的實(shí)得收入，所以在確定職工繳費(fèi)基數(shù)時(shí)，有的單位采取職工自報(bào)繳費(fèi)基數(shù)的做法，造成接近退休的職工虛報(bào)高基數(shù)，年輕職工少報(bào)繳費(fèi)基數(shù)，從而導(dǎo)致年輕的少繳社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)，年齡大的以后多套取養(yǎng)老金的違規(guī)行為。僅憑社保經(jīng)辦機(jī)構(gòu)想把全師幾萬(wàn)承包職工的繳費(fèi)基數(shù)核查清楚幾乎是不可能的。

2．繳費(fèi)稽核偏重欠費(fèi)收繳，輕視基數(shù)核定。目前，各師社會(huì)保險(xiǎn)經(jīng)辦機(jī)構(gòu)的稽核體系已基本建立，稽核業(yè)務(wù)已逐步開(kāi)展起來(lái)。但對(duì)基本養(yǎng)老保險(xiǎn)繳費(fèi)的稽核常常偏重欠費(fèi)稽核，沒(méi)有將各繳費(fèi)單位申報(bào)的繳費(fèi)基數(shù)納入日?；藰I(yè)務(wù)。由于部分企業(yè)沒(méi)有及時(shí)建立健全各種統(tǒng)計(jì)、財(cái)務(wù)制度，工資發(fā)放隨意化、多樣化現(xiàn)象比較普遍。這些企業(yè)很難統(tǒng)計(jì)出一個(gè)準(zhǔn)確的職工工資總額，給核定繳費(fèi)基數(shù)帶來(lái)了較多的困難。目前又沒(méi)有專(zhuān)門(mén)的法律來(lái)規(guī)范社會(huì)保險(xiǎn)事務(wù)，僅憑條例、文件等政策缺乏強(qiáng)有力的約束力。甚至個(gè)別繳費(fèi)單位主觀(guān)上希望有關(guān)業(yè)務(wù)管理混亂，為繳費(fèi)基數(shù)核查制造人為障礙，為瞞報(bào)、少報(bào)繳費(fèi)基數(shù)和參保人數(shù)創(chuàng)造條件。

3．非公企業(yè)參保滯后，部分靈活就業(yè)人員游離在養(yǎng)老保險(xiǎn)范疇之外。多年的養(yǎng)老保險(xiǎn)改革的制度構(gòu)建，并沒(méi)有完全走出傳統(tǒng)的思維定式和傳統(tǒng)體制范圍的圈子。在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)迅速發(fā)展的今天，企業(yè)所有制形式多元化已基本實(shí)現(xiàn)。因此，一切形式的企業(yè)都是養(yǎng)老保險(xiǎn)的覆蓋目標(biāo)。參加養(yǎng)老保險(xiǎn)是所有企業(yè)與勞動(dòng)者應(yīng)盡的義務(wù)，繳納養(yǎng)老保險(xiǎn)費(fèi)是所有用人單位和勞動(dòng)者共同的必須履行的義務(wù)。法律不允許有任何超出其范疇之外的特區(qū)，非公企業(yè)也不例外。近幾年，各師社會(huì)保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)將非公企業(yè)列為擴(kuò)大覆蓋面的重點(diǎn)。但由于種種原因，收效甚微，擴(kuò)面進(jìn)度緩慢，部分非公企業(yè)從業(yè)人員和靈活就業(yè)人員仍游離

于養(yǎng)老保險(xiǎn)的覆蓋范圍之外，這就使部分繳費(fèi)基數(shù)流失。同時(shí)又使部分從業(yè)人員的切身利益受到很大損害，并造成不同所有制企業(yè)間負(fù)擔(dān)的不平等，在一定程度上加劇了不公平競(jìng)爭(zhēng)的態(tài)勢(shì)。雖然兵團(tuán)統(tǒng)籌區(qū)內(nèi)城鎮(zhèn)個(gè)體工商戶(hù)和靈活就業(yè)人員參加養(yǎng)老保險(xiǎn)人數(shù)從2001年的1048人上升到2005年的12.87萬(wàn)人。但與國(guó)有企業(yè)相比，非公企業(yè)和靈活就業(yè)人員參加基本養(yǎng)老保險(xiǎn)的現(xiàn)狀不容樂(lè)觀(guān)，在總體上處于滯后狀態(tài)。

(二)在養(yǎng)老保險(xiǎn)支付稽核方面

1．社區(qū)建設(shè)滯后，對(duì)離退休人員的服務(wù)管理跟不上形勢(shì)的發(fā)展。雖然兵團(tuán)各企業(yè)社區(qū)都設(shè)有勞動(dòng)保障站，但由于沒(méi)有人員編制，沒(méi)有經(jīng)費(fèi)。因此，大多數(shù)社區(qū)勞動(dòng)保障站只是掛了牌沒(méi)有專(zhuān)職工作人員。養(yǎng)老保險(xiǎn)實(shí)行統(tǒng)籌和社會(huì)化發(fā)放后，部分單位放松了對(duì)離退休人員管理，對(duì)長(zhǎng)期異地居住離退休人員的人數(shù)、居住地的詳細(xì)地址、生存狀況等情況不了解不掌握。給離退休人員生存認(rèn)證工作造成困難。

2．異地離退休人員生存認(rèn)證工作質(zhì)量不高且費(fèi)用較高。由于社保經(jīng)辦機(jī)構(gòu)是全額拔款的事業(yè)單位，經(jīng)費(fèi)是上級(jí)按人員編制下拔，沒(méi)有其它來(lái)源，因而辦公經(jīng)費(fèi)緊張。實(shí)行養(yǎng)老保險(xiǎn)兵團(tuán)級(jí)統(tǒng)籌后，異地離退休人員生存認(rèn)證責(zé)任全部落在了社保機(jī)構(gòu)身上，加之養(yǎng)老保險(xiǎn)還沒(méi)有實(shí)現(xiàn)全國(guó)統(tǒng)籌，社保經(jīng)辦機(jī)構(gòu)條塊分割，各自為政，對(duì)居住在兵團(tuán)轄區(qū)以外的離退休人員生存認(rèn)證工作只能由發(fā)放養(yǎng)老金的社保經(jīng)辦機(jī)構(gòu)獨(dú)自完成。按照兵團(tuán)和勞動(dòng)保障局〈關(guān)于轉(zhuǎn)發(fā)勞動(dòng)和社會(huì)保障部《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范基本養(yǎng)老金社會(huì)化發(fā)放工作的通知》的通知〉要求，凡異地離退休人員年齡在70歲以上人員每年比對(duì)指紋3次；年齡在60～69歲之間的，每年比對(duì)指紋2次；年齡在59歲以下的，每年比對(duì)指紋1次。據(jù)統(tǒng)計(jì)2006年未農(nóng)二師異地安置或異地居住的離退休人員達(dá)1.1萬(wàn)人。如果采用指紋比對(duì)的方法進(jìn)行生存認(rèn)證，每人次費(fèi)用在2元左右，全年費(fèi)用需5.5萬(wàn)元。由于使用的指紋識(shí)別系統(tǒng)落后，離退休人員按捺指紋不規(guī)范，比對(duì)的成功率低，費(fèi)用高。因此，大多數(shù)師每年對(duì)異地離退休人員指紋只比對(duì)一次，有的師甚至2～3年才比對(duì)一次指紋。造成異地離退休人員生存認(rèn)證工作質(zhì)量不高。

3．違規(guī)辦理提前退休，增加養(yǎng)老保險(xiǎn)負(fù)擔(dān)。一些單位為了減輕負(fù)擔(dān)，擅自更改有關(guān)記錄，為一些要求提前退休的人員提供方便。一些單位檔案管理混亂，給退休年齡的認(rèn)定工作造成很大困難。還有一些單位將臨近50歲的女性個(gè)體參保人員掛靠在單位，成為單位的在職職工而提前退休。因此類(lèi)問(wèn)題沒(méi)有相關(guān)的政策規(guī)定，處理難度較大。

（三）在養(yǎng)老保險(xiǎn)稽核能力方面

1．稽核人員少，稽核隊(duì)伍不夠健全。按稽核辦法，實(shí)施稽核必須有兩名以上的稽核人員共同進(jìn)行，由于目前各社會(huì)保險(xiǎn)經(jīng)辦機(jī)構(gòu)大多只配備了一名專(zhuān)職稽核人員其他為兼職，很難抽出人員對(duì)統(tǒng)籌區(qū)進(jìn)行全面實(shí)地稽核。

2．稽核人員業(yè)務(wù)不熟練，稽核程序不夠規(guī)范。社?；耸且豁?xiàng)新的、具有挑戰(zhàn)性的工作，不僅需要稽核人員有敢想敢干、實(shí)事求是的精神，堅(jiān)持原則、作風(fēng)正派、公正廉潔的品德，還要掌握財(cái)會(huì)、審計(jì)專(zhuān)業(yè)知識(shí)，熟悉有關(guān)社會(huì)保險(xiǎn)的法律、法規(guī)和政策。由于現(xiàn)有的稽核人員大多沒(méi)有經(jīng)過(guò)專(zhuān)業(yè)培訓(xùn)，稽核業(yè)務(wù)不熟練，在稽核工作中不易發(fā)現(xiàn)問(wèn)題，有些問(wèn)題因稽核程序不規(guī)范，增加了處理的難度。

二、解決存在問(wèn)題的方法和途徑

（一）加快社會(huì)保險(xiǎn)法律建設(shè)步伐

我國(guó)正在進(jìn)入法制社會(huì)，法律觀(guān)念已日益深入人心，依法辦事逐漸成為準(zhǔn)則。因此，國(guó)家應(yīng)盡快出臺(tái)《社會(huì)保險(xiǎn)法》，以法律的形式，建立起完善的繳費(fèi)基數(shù)管理、稽核程序，堵塞漏洞，以強(qiáng)化繳費(fèi)單位據(jù)實(shí)申報(bào)和社會(huì)保險(xiǎn)經(jīng)辦機(jī)構(gòu)對(duì)此項(xiàng)業(yè)務(wù)核定的約束力和嚴(yán)肅性。

（二）將實(shí)施稽核與政策宣傳結(jié)合起來(lái)，清理參保真空，促進(jìn)企業(yè)平等競(jìng)爭(zhēng)，維護(hù)社會(huì)公平

非公企業(yè)員工普遍年輕，企業(yè)和員工對(duì)養(yǎng)老保險(xiǎn)認(rèn)識(shí)不足或有偏差。目前，非公企業(yè)和企業(yè)從業(yè)人員游離于養(yǎng)老保險(xiǎn)統(tǒng)籌范圍之外的主要原因有以下幾點(diǎn)：一是企業(yè)繳費(fèi)比例比較高，負(fù)擔(dān)重；二是企業(yè)和員工對(duì)參加養(yǎng)老保險(xiǎn)的重要性認(rèn)識(shí)有偏差；三是企業(yè)用工不規(guī)范。企業(yè)與員工沒(méi)有簽訂勞動(dòng)合同；四是員工流動(dòng)比較大等等。要制定相應(yīng)的措施，加強(qiáng)對(duì)非公企業(yè)參保的管理。一方面要做好宣傳發(fā)動(dòng)工作，另一方面要按照有關(guān)規(guī)定，對(duì)拒不參保的單位和個(gè)人，相關(guān)部門(mén)要采取吊銷(xiāo)其營(yíng)業(yè)執(zhí)照，取消納稅人資格等強(qiáng)制手段。促使這部分非公企業(yè)及其從業(yè)人員盡快納入養(yǎng)老保險(xiǎn)的統(tǒng)籌范圍。

（三）建立社會(huì)保險(xiǎn)信用等級(jí)和信息披露制度

各師勞動(dòng)保障部門(mén)社會(huì)保險(xiǎn)經(jīng)辦機(jī)構(gòu)應(yīng)對(duì)本統(tǒng)籌區(qū)參加社會(huì)保險(xiǎn)兩年以上的所有用人單位、個(gè)體工商戶(hù)進(jìn)行信用等級(jí)評(píng)選。單位信用分ABC三等級(jí)經(jīng)過(guò)稽核確認(rèn)，連續(xù)兩年符合評(píng)定標(biāo)準(zhǔn)的為社會(huì)保險(xiǎn)A級(jí)信用單位；基本符合評(píng)定標(biāo)準(zhǔn)要求并能及時(shí)足額繳納社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)，或確因生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)狀況不佳已停產(chǎn)或半停產(chǎn)造成暫時(shí)未能及時(shí)足額繳納社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)，但已制訂還款計(jì)劃并能自覺(jué)執(zhí)行的，為社會(huì)保險(xiǎn)B級(jí)信用單位；基本不符合評(píng)定標(biāo)準(zhǔn)要求，或生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)狀況正常卻拒不履行及時(shí)足額繳納社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)義務(wù)，或拒絕、阻撓社會(huì)保險(xiǎn)稽核的，為社會(huì)保險(xiǎn)C級(jí)信用單位。兩年內(nèi)未經(jīng)社會(huì)保險(xiǎn)稽核的，視為B級(jí)管理。C級(jí)信用單位每年重點(diǎn)稽核。

在無(wú)被舉報(bào)及相關(guān)部門(mén)提請(qǐng)稽核的前提下，社會(huì)保險(xiǎn)A級(jí)信用單位連續(xù)兩年免予社?；恕?yōu)先辦理社保結(jié)算業(yè)務(wù)。社會(huì)保險(xiǎn)B級(jí)信用單位每?jī)赡晟绫；舜螖?shù)不超過(guò)兩次。社會(huì)保險(xiǎn)C級(jí)信用單位將每年實(shí)行一次以上社?；?，并可根據(jù)情況重點(diǎn)稽核、對(duì)其上報(bào)的資料進(jìn)行逐項(xiàng)嚴(yán)格審核、提請(qǐng)勞動(dòng)保障監(jiān)察部門(mén)對(duì)其遵守勞動(dòng)保障法律法規(guī)情況進(jìn)行全面檢查。同時(shí)，可將其違反社保法律、法規(guī)的情況進(jìn)行公告。

（四）加強(qiáng)繳費(fèi)工資基數(shù)的公示制度，接受參保職工的監(jiān)督，提高繳費(fèi)工資的準(zhǔn)確性

（五）加快社區(qū)建設(shè)，將實(shí)施稽核與加快社會(huì)化服務(wù)結(jié)合起來(lái)。緊緊抓住社區(qū)社保工作平臺(tái)，把稽核工作向社區(qū)延伸，實(shí)施全方位核查、立體化聯(lián)防。

第6篇

關(guān)鍵詞：養(yǎng)老保險(xiǎn)；基金；運(yùn)營(yíng)

緒論

社會(huì)保障制度作為一個(gè)國(guó)家社會(huì)發(fā)展和經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的 “安全閥”，是一項(xiàng)與人民利益緊密聯(lián)系的經(jīng)濟(jì)保障制度。所謂養(yǎng)老保險(xiǎn)，是指國(guó)家和社會(huì)通過(guò)建立相應(yīng)的法律制度，為保障勞動(dòng)者在離開(kāi)勞動(dòng)崗位以后，能獲得國(guó)家的基本生活保障的一種制度。養(yǎng)老保險(xiǎn)作為社會(huì)保障制度的重要組成部分，備受世界各國(guó)的重視，更是成為了經(jīng)濟(jì)學(xué)家高度關(guān)注的研究對(duì)象。自從德國(guó)在世界上建立了第一個(gè)養(yǎng)老金制度以來(lái)，人們就從未停止過(guò)對(duì)養(yǎng)老制度的研究，在不斷的改革和探索中。我們看到無(wú)論是在發(fā)達(dá)國(guó)家還是發(fā)展中國(guó)家，都存在一個(gè)共同的問(wèn)題，就是養(yǎng)老負(fù)擔(dān)沉重，國(guó)家實(shí)在無(wú)力完全承擔(dān)，于是不得不大力著手改革。在20世紀(jì)50年代，中國(guó)建立了職工的基本養(yǎng)老保險(xiǎn)制度，期間對(duì)養(yǎng)老保險(xiǎn)制度的結(jié)構(gòu)進(jìn)行了多次修改，現(xiàn)行養(yǎng)老保險(xiǎn)制度的基本框架，是按照國(guó)務(wù)院1997年所頒布的《關(guān)于建立統(tǒng)一的企業(yè)職工養(yǎng)老保險(xiǎn)制度的決定》建立的，基本模式是將原來(lái)的現(xiàn)收現(xiàn)付制轉(zhuǎn)變?yōu)橐陨鐣?huì)統(tǒng)籌與個(gè)人統(tǒng)籌相結(jié)合的為特征的部分積累制，將養(yǎng)老保險(xiǎn)基金納入財(cái)政專(zhuān)戶(hù)，對(duì)其收支實(shí)行兩條線(xiàn)管理。該種模式的確定，為養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的運(yùn)營(yíng)提供了法律依據(jù)，使得養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的運(yùn)營(yíng)標(biāo)準(zhǔn)化，規(guī)范化，為維護(hù)社會(huì)穩(wěn)定，促進(jìn)國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展發(fā)揮了積極的作用。十七大報(bào)告指出：“加快建立覆蓋城鄉(xiāng)居民的社會(huì)保障體系，保障人民基本生活，社會(huì)保障是社會(huì)安定的重要特征。”

社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)是社會(huì)保障制度的重要組成部分，也是其核心的部分，而養(yǎng)老保險(xiǎn)基金無(wú)疑是社會(huì)保險(xiǎn)基金的重中之重，養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的運(yùn)行狀況，關(guān)系著每一個(gè)參保人的切身利益，關(guān)系著社會(huì)的穩(wěn)定和國(guó)家的長(zhǎng)治久安，影響著中國(guó)構(gòu)建和諧社會(huì)的進(jìn)程。

一、現(xiàn)階段中國(guó)養(yǎng)老基金運(yùn)營(yíng)出現(xiàn)的問(wèn)題

現(xiàn)階段中國(guó)社會(huì)經(jīng)濟(jì)正在高速地發(fā)展，老百姓的經(jīng)濟(jì)狀況得到了改善，其收入大幅提高，而且由于政府增加了對(duì)社會(huì)保障的補(bǔ)貼力度，參加養(yǎng)老保險(xiǎn)人口的數(shù)量在逐漸增多。因而，養(yǎng)老金的余額自然如滾雪球般越來(lái)越大（見(jiàn)表1）：

從上頁(yè)表1中可以看到，到2010年底，養(yǎng)老金累積金額達(dá)到15 000億元。對(duì)于這樣一筆龐大數(shù)目的養(yǎng)老金，如何妥善對(duì)待并使其保值增值，是一個(gè)非常值得重視的問(wèn)題，因?yàn)樯杂胁簧?，就?huì)影響到養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的發(fā)展?，F(xiàn)階段中國(guó)養(yǎng)老金運(yùn)營(yíng)中的主要問(wèn)題是：

1.投資渠道狹窄，基金保值增值壓力巨大。按照現(xiàn)行的籌資制度計(jì)算，企業(yè)按工資總額的20%以及在職職工按個(gè)人工資的8%繳納養(yǎng)老保險(xiǎn)費(fèi)用。這樣下來(lái)，每年的養(yǎng)老保險(xiǎn)基金收入可以達(dá)到2 000多億元人民幣，并且隨著覆蓋面的擴(kuò)大，參保人數(shù)的增多，這個(gè)數(shù)字還會(huì)增加。因此，管理好養(yǎng)老保險(xiǎn)基金，使它保值增值的任務(wù)非常艱巨。如果養(yǎng)老保險(xiǎn)基金不能有效地保值增值，不僅難以面對(duì)即將到來(lái)的人口老齡化的沖擊，也會(huì)降低個(gè)人賬戶(hù)對(duì)勞動(dòng)者的吸引力。

中國(guó)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金建立之初，其側(cè)重點(diǎn)在于如何使養(yǎng)老保障基金的安全性提高的問(wèn)題，對(duì)于它的增值問(wèn)題反而居于其次，但在事實(shí)上，養(yǎng)老保險(xiǎn)金卻面臨著極大的貶值風(fēng)險(xiǎn)。其原因是出于對(duì)基金安全性的考慮，目前規(guī)定養(yǎng)老基金除了極少部分可以購(gòu)買(mǎi)績(jī)優(yōu)股以外，絕大部分還是只能存入銀行或購(gòu)買(mǎi)國(guó)債。

銀行存款的特點(diǎn)是流動(dòng)性強(qiáng)，安全性高。但銀行的存款利息卻比較低，而且遇上通貨膨脹率高的時(shí)期，別說(shuō)增值，就是連保值也難以做到。因此，世界上沒(méi)有哪個(gè)國(guó)家會(huì)將養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的全部用來(lái)存銀行。而盡管?chē)?guó)債利率要高于銀行存款的利率，但由于缺乏完善的二手市場(chǎng)，反而不如銀行存款有吸引力。同時(shí)，享受保值補(bǔ)貼的國(guó)債只能由個(gè)人購(gòu)買(mǎi)，養(yǎng)老金等機(jī)構(gòu)投資者被排除在外，在處于通脹時(shí)期時(shí)，養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的投資受益往往低于通脹率，處于不斷縮水狀態(tài)。因此，將大部分養(yǎng)老基金投向銀行和國(guó)債難以達(dá)到增值的目標(biāo)。

2.體制不順，養(yǎng)老保險(xiǎn)基金運(yùn)營(yíng)成本較高。無(wú)論是傳統(tǒng)體制下實(shí)施的養(yǎng)老保險(xiǎn)制度，還是經(jīng)過(guò)調(diào)整后形成的社會(huì)統(tǒng)籌模式的養(yǎng)老保險(xiǎn)制

度，乃至今天正在采用的通脹結(jié)合模式的養(yǎng)老保險(xiǎn)制度，都是由政府部門(mén)來(lái)管理。在形式上，由國(guó)家統(tǒng)一管理，具體事務(wù)交由各個(gè)部門(mén)分管。在實(shí)行初期，由于當(dāng)時(shí)的政治、經(jīng)濟(jì)水平還不高，政府作為“全能”的代言人，對(duì)于推動(dòng)社會(huì)保障事業(yè)的發(fā)展起到了積極的推動(dòng)作用。

改革開(kāi)放以后，中國(guó)的政治、經(jīng)濟(jì)、文化事業(yè)都得到了蓬勃的發(fā)展。在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)下，政府的角色發(fā)生了很大的改變，由原來(lái)的實(shí)施者向監(jiān)督者角色轉(zhuǎn)化，“政府守夜人的角色逐步確立，要求政府規(guī)范市場(chǎng)環(huán)境，解決市場(chǎng)失靈，矯正經(jīng)濟(jì)外部失靈。盡管應(yīng)當(dāng)是由政府來(lái)提供社會(huì)福利，但并不代表政府一定要是每個(gè)具體環(huán)節(jié)的操作者。尤其是目前，政府工作人員的專(zhuān)業(yè)能力普遍不是很高，與其將專(zhuān)業(yè)化的投資交給他們來(lái)運(yùn)作，不如把這些項(xiàng)目交給更為專(zhuān)業(yè)的機(jī)構(gòu)來(lái)運(yùn)作，引入競(jìng)爭(zhēng)機(jī)制，政府部門(mén)只作為監(jiān)督者的角色出現(xiàn)，這樣效果會(huì)更好，既提高了效率，又減少了成本?，F(xiàn)階段國(guó)家盡管實(shí)行的是省級(jí)統(tǒng)籌，但是各地區(qū)為了自己的利益，各行其是，很難將基金集中起來(lái)管理，據(jù)調(diào)查，中國(guó)幾千個(gè)億的養(yǎng)老保險(xiǎn)基金分散在3 000多個(gè)縣和8個(gè)行業(yè)中，如此分散的局面自然影響?zhàn)B老保險(xiǎn)基金的統(tǒng)籌使用，難以發(fā)生規(guī)模效應(yīng)。同時(shí)，養(yǎng)老基金管理成本非常高，據(jù)統(tǒng)計(jì)，各個(gè)地方的養(yǎng)老基金管理機(jī)構(gòu)一般會(huì)從養(yǎng)老保險(xiǎn)基金中提取2%~6%的管理費(fèi)，平均管理成本超過(guò)了4%，如果將同樣數(shù)目的基金交由基金公司來(lái)，那么成本僅為1/4上下。這樣不僅降低了成本，還提高了運(yùn)行的效率，加深了投資的專(zhuān)業(yè)化，何樂(lè)而不為？

二、完善養(yǎng)老保險(xiǎn)基金運(yùn)營(yíng)思考

（一）養(yǎng)老保險(xiǎn)基金進(jìn)入資本市場(chǎng)的必要性

據(jù)世界銀行的預(yù)測(cè)，2030年中國(guó)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的總額將達(dá)到18萬(wàn)億美元，基金的保值增值問(wèn)題顯得日益突出。但現(xiàn)實(shí)中，資本市場(chǎng)和養(yǎng)老基金的分離影響了養(yǎng)老基金的運(yùn)營(yíng)和管理。由于養(yǎng)老金支付的長(zhǎng)期性，按國(guó)際慣例，養(yǎng)老金的投資應(yīng)當(dāng)主要買(mǎi)中長(zhǎng)期的債券、股票、不動(dòng)產(chǎn)等，這樣才能達(dá)到保值增值的目的，而中國(guó)養(yǎng)老基金的絕大部分用于購(gòu)買(mǎi)國(guó)債和銀行存款，這樣顯然收益不高，積累風(fēng)險(xiǎn)大。任何一種經(jīng)濟(jì)行為的產(chǎn)生與發(fā)展都需要有一定的制度和市場(chǎng)來(lái)支撐和促進(jìn)，而制度、組織自身也要有獨(dú)運(yùn)行主體來(lái)推進(jìn)其發(fā)展擴(kuò)大。養(yǎng)老保險(xiǎn)基金與資本市場(chǎng)要通過(guò)互動(dòng)來(lái)達(dá)到雙贏的目的。一方面，養(yǎng)老保險(xiǎn)基金進(jìn)入資本市場(chǎng)進(jìn)行投資獲得收益來(lái)達(dá)到養(yǎng)老保險(xiǎn)的目標(biāo)，另一方面，資本市場(chǎng)的發(fā)展與完善也需要有養(yǎng)老保險(xiǎn)基金這樣雄厚實(shí)力的機(jī)構(gòu)。養(yǎng)老保險(xiǎn)基金入市后對(duì)資本市場(chǎng)的影響表現(xiàn)為：首先，養(yǎng)老保險(xiǎn)基金進(jìn)入資本市場(chǎng)能夠解決基金投資渠道單一的情況。文章已經(jīng)提到，中國(guó)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的運(yùn)營(yíng)僅限于投資銀行存款和國(guó)家債券，這種投資很難使得基金保值增值。而資本市場(chǎng)上可供投資的金融工具繁多，這為養(yǎng)老保險(xiǎn)基金進(jìn)行多元化分散化投資，避免非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)提供了良好的條件。其次，促進(jìn)資本市場(chǎng)發(fā)育完善。 養(yǎng)老金收益是一種勞動(dòng)力補(bǔ)償?shù)难舆t支付，這決定了養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的運(yùn)營(yíng)應(yīng)當(dāng)追求長(zhǎng)期穩(wěn)定的投資回報(bào)率，并通過(guò)示范效應(yīng)增強(qiáng)整個(gè)市場(chǎng)的投資理性，這無(wú)疑會(huì)強(qiáng)化資本市場(chǎng)的長(zhǎng)期性投資，減少短戶(hù)的短視行為，提高資本配置，提高資本市場(chǎng)的運(yùn)行效率。

通過(guò)上文，我們已經(jīng)得出結(jié)論：中國(guó)的養(yǎng)老保險(xiǎn)基金應(yīng)當(dāng)入市，但入市的條件成熟了嗎？筆者認(rèn)為可以入市。原因有二：（1）養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的長(zhǎng)期性、規(guī)模性，決定了養(yǎng)老基金能夠進(jìn)入資本市場(chǎng)去投資。中國(guó)現(xiàn)在實(shí)行的通脹結(jié)合的模式，個(gè)人賬戶(hù)的積累資金會(huì)越來(lái)越多，勞動(dòng)者退休后從個(gè)人賬戶(hù)基金領(lǐng)取的退休標(biāo)準(zhǔn)是可以預(yù)測(cè)的，因而可以事先進(jìn)行計(jì)劃和控制，也就是說(shuō)，個(gè)人賬戶(hù)留存基金的流動(dòng)性相對(duì)較低，這就為基金的積累部分進(jìn)入資本市場(chǎng)投資創(chuàng)造了條件。（2）資本市場(chǎng)日漸規(guī)范，相關(guān)的法律法規(guī)正在逐步完善，這就為基金的入市創(chuàng)造了有利的外部條件。同時(shí)，中國(guó)的資本市場(chǎng)已經(jīng)發(fā)展到了一定的規(guī)模，投資工具的多元化使得養(yǎng)老保險(xiǎn)基金可以有多種組合選擇，為養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的運(yùn)作提供了市場(chǎng)空間。

（二）加大對(duì)經(jīng)濟(jì)適用房的比例

當(dāng)前，全球出現(xiàn)金融危機(jī)，股票等高風(fēng)險(xiǎn)金融工具波動(dòng)性較大，而經(jīng)濟(jì)全球化又使得中國(guó)的資本市場(chǎng)也會(huì)在一定程度上受到外國(guó)金融市場(chǎng)的影響。對(duì)于“救命錢(qián)”的養(yǎng)老保險(xiǎn)基金來(lái)說(shuō)，此時(shí)如果大比例投入股票等高風(fēng)險(xiǎn)工具。結(jié)果難以預(yù)料。筆者認(rèn)為，結(jié)合現(xiàn)階段中國(guó)的國(guó)情，要想使得中國(guó)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金能夠增值，可以增加對(duì)中國(guó)不動(dòng)產(chǎn)的投資比例，具體而言，可以拿出養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的一部分來(lái)投資于中國(guó)的經(jīng)濟(jì)適用房。

1.經(jīng)濟(jì)適用房的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。我們都知道，地產(chǎn)投資雖然是一種回收期長(zhǎng)，而且資金需求量大的投資項(xiàng)目，但是從房地產(chǎn)地皮不可再生性的特點(diǎn)來(lái)看，房地產(chǎn)價(jià)格總體仍然是呈上升趨勢(shì)的，而且即使在發(fā)生通貨膨脹時(shí)，房地產(chǎn)價(jià)格具有很強(qiáng)的抗通貨膨脹能力，其價(jià)格會(huì)隨物價(jià)上漲而上漲。筆者通過(guò)有關(guān)資料了解到武漢vk房地產(chǎn)公司2003年所建商品房的

所有成本平均為1 500元/平方米，但售出價(jià)格確達(dá)到了2 500元~3 000元/平方米，利潤(rùn)空間巨大。那么，作為不以盈利為目的經(jīng)濟(jì)適用房的銷(xiāo)售業(yè)績(jī)實(shí)際上還稱(chēng)不上是個(gè)問(wèn)題。

2.人口和價(jià)格優(yōu)勢(shì)。從主動(dòng)需求方面看，中國(guó)是一個(gè)擁有13億人的人口大國(guó)，而且據(jù)預(yù)計(jì)，未來(lái)二十年人口將達(dá)到16億，毫無(wú)疑問(wèn)，這對(duì)住房的要求市場(chǎng)巨大，而且據(jù)建設(shè)部最新的研究報(bào)告顯示，到2020年，約有3億~3.5億新增城鎮(zhèn)人口需要解決住房問(wèn)題；另外城鎮(zhèn)居民人均住房面積將從2003年的23.8平方米增至35平方米。從被動(dòng)需求方面來(lái)看，由于目前中國(guó)傳統(tǒng)的福利分房體制已經(jīng)被貨幣化購(gòu)房體制所取代，同時(shí)由于城鎮(zhèn)居民收入普遍不高，因而難以承受昂貴的商品房?jī)r(jià)格，所以無(wú)疑會(huì)選擇經(jīng)濟(jì)適用房。故中國(guó)須建造大批的經(jīng)濟(jì)適用房，以滿(mǎn)足如此眾多的居民需求。

3.政策優(yōu)越。出于平衡房地產(chǎn)公司和購(gòu)房居民之間的利益，國(guó)家在土地使用權(quán)和稅收上給予了一定的優(yōu)惠政策，以降低經(jīng)濟(jì)適用房的造價(jià)成本。以武漢市所建商品房成本1 500元/平方米作為經(jīng)濟(jì)適用房建設(shè)的所有成本，即使按1 800元~2 000元/平方米出售，其投資回報(bào)率都還是相當(dāng)可觀(guān)，而且，由于出售價(jià)格遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于商品房?jī)r(jià)格，所以作為大部分的城鎮(zhèn)居民來(lái)說(shuō)還是樂(lè)于接受的。

經(jīng)濟(jì)適用房建設(shè)是中國(guó)現(xiàn)階段的一項(xiàng)獨(dú)有的國(guó)家政策，解決中低收入家庭的住房問(wèn)題歷來(lái)是中國(guó)政府十分重視的一件大事。在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下，建立并完善經(jīng)濟(jì)適用住房為中心的多層次的住房供應(yīng)體系不僅可以彌補(bǔ)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的缺陷、而且可以維護(hù)社會(huì)的安定團(tuán)結(jié)、也更能促進(jìn)房地產(chǎn)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的健康發(fā)展。同時(shí)經(jīng)濟(jì)適用住房既然是作為一項(xiàng)政策而存在就不會(huì)朝令夕改，相反應(yīng)該長(zhǎng)期執(zhí)行的一種措施，所以筆者有理由相信在很長(zhǎng)的一段時(shí)間內(nèi)，經(jīng)濟(jì)適用住房會(huì)一直存在?？傊?，將養(yǎng)老保險(xiǎn)基金投資于經(jīng)濟(jì)適用房建設(shè)，不論是解決中國(guó)城鎮(zhèn)居民住房緊張的問(wèn)題，還是對(duì)基金投資增值都是雙贏的事情。

小結(jié)

人口老齡化對(duì)各國(guó)都帶來(lái)了不小的沖擊，為了應(yīng)對(duì)養(yǎng)老金支付的困難，各國(guó)根據(jù)自己的國(guó)情進(jìn)行了改革。要想養(yǎng)老金保值增值，必須對(duì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金進(jìn)行投資運(yùn)營(yíng)，筆者認(rèn)為養(yǎng)老保險(xiǎn)基金應(yīng)當(dāng)增加在資本市場(chǎng)的投入，尤其是增加對(duì)經(jīng)濟(jì)實(shí)用房的投資比例來(lái)優(yōu)化運(yùn)營(yíng)結(jié)構(gòu)，以達(dá)到保值增值的目的。

參考文獻(xiàn)：

[1]丁建定.社會(huì)政策概論[m].武漢：華中科技大學(xué)出版社，2006：3.

[2]中國(guó)保監(jiān)會(huì).養(yǎng)老保險(xiǎn)國(guó)別研究及對(duì)中國(guó)的啟示[m].北京：中國(guó)財(cái)政經(jīng)濟(jì)出版社，2007：1.

[3]王方明.中級(jí)財(cái)務(wù)管理[m].北京：高等教育出版社，2002：1.

[4]王延中.中國(guó)社會(huì)保險(xiǎn)基金模式的偏差及其矯正[j].經(jīng)濟(jì)研究，2009，(2)：17-19.

[5]王曉軍.社會(huì)保障精算原理[m].北京：中國(guó)人民大學(xué)出版社，2009：10.

第7篇

論文摘要：目前，我國(guó)在養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的征收、發(fā)放和管理過(guò)程中，主要存在著提前退休、冒領(lǐng)保險(xiǎn)金、養(yǎng)老保險(xiǎn)覆蓋面窄、少繳漏繳、欠繳以及養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的安全和險(xiǎn)基金的升值等問(wèn)題?？赏ㄟ^(guò)加大養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的安全管理力度；盡快出臺(tái)《養(yǎng)老保險(xiǎn)法》；在全國(guó)范圍內(nèi)建立養(yǎng)老金發(fā)放體系；加大養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的征繳、擴(kuò)面工作；加大養(yǎng)老保險(xiǎn)信息化建設(shè)；逐步完善退休審批和退休金調(diào)整制度；確保養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的安全、保值和升值。

養(yǎng)老保險(xiǎn)是社會(huì)保障的重要組成部分，對(duì)國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展、尤其是社會(huì)和諧穩(wěn)定具有重要的影響。隨著人口老齡化，我國(guó)養(yǎng)老保險(xiǎn)面臨嚴(yán)峻挑戰(zhàn)，而養(yǎng)老保險(xiǎn)基金是養(yǎng)老保險(xiǎn)賴(lài)以生存的根本。因此加強(qiáng)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的征收、管理，特別是嚴(yán)防養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的流失，確保養(yǎng)老保險(xiǎn)基金更加保險(xiǎn)是十分迫切和必要的。

一、影響?zhàn)B老保險(xiǎn)基金安全運(yùn)行的有關(guān)問(wèn)題

養(yǎng)老保險(xiǎn)事業(yè)雖取得重大進(jìn)展，但影響?zhàn)B老保險(xiǎn)基金安全、正常運(yùn)行的因素不少，筆者通過(guò)實(shí)踐和調(diào)查認(rèn)為，可以從養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的發(fā)放、管理和征收三個(gè)方面去分析：

（一）、在養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的發(fā)放過(guò)程中，主要存在下幾個(gè)的問(wèn)題：

1、想方設(shè)法“提前退休”。根據(jù)現(xiàn)有的養(yǎng)老金計(jì)算辦法，無(wú)論繳費(fèi)年限長(zhǎng)短，其基礎(chǔ)養(yǎng)老金都是一樣的，因此有些參保人員在自身?xiàng)l件不符合相關(guān)政策的情況下，還是千方百計(jì)地提前退休。這樣做，一方面縮短了這些職工的繳費(fèi)年限，降低了養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的征收；另一方面，提前了這批職工領(lǐng)取養(yǎng)老金的年限，增大了養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的支出。

2、起“死”回“生”冒領(lǐng)保險(xiǎn)金。在養(yǎng)老金實(shí)行社會(huì)化發(fā)放過(guò)程中，由于有不少退休人頻繁更換居住場(chǎng)所，管理部門(mén)對(duì)他們的生存狀況難以掌握，因此在養(yǎng)老金的發(fā)放過(guò)程中，有些實(shí)際已經(jīng)死亡的退休人員，其親屬仍在冒名頂替死者領(lǐng)取養(yǎng)老金，造成養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的無(wú)謂流失。

3、確定和調(diào)整養(yǎng)老保險(xiǎn)待遇的標(biāo)準(zhǔn)不統(tǒng)一，制度不規(guī)范。在為參保人員辦理退休手續(xù)或調(diào)整養(yǎng)老金時(shí)，存在著標(biāo)準(zhǔn)不統(tǒng)一、制度不規(guī)范的問(wèn)題，造成企業(yè)與機(jī)關(guān)事業(yè)單位同類(lèi)人員待遇水平有較大差距等問(wèn)題。退休人員的年齡、工齡等基礎(chǔ)信息的確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)也存在著差異，導(dǎo)致退休金核算的不準(zhǔn)確。

4、重復(fù)享受養(yǎng)老待遇。由于養(yǎng)老保險(xiǎn)是由各統(tǒng)籌地區(qū)分別征收、支付和管理的，而個(gè)人賬戶(hù)基金轉(zhuǎn)移手續(xù)繁瑣，這就造成部分跨地區(qū)調(diào)動(dòng)的人員可在兩個(gè)統(tǒng)籌地區(qū)同時(shí)參加養(yǎng)老保險(xiǎn)，當(dāng)在兩個(gè)統(tǒng)籌地區(qū)參保均15年以上時(shí)，就可在兩地同時(shí)辦理退休手續(xù)，領(lǐng)取養(yǎng)老金，造成了養(yǎng)老基金的流失。

（二）、在養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的征收方面，主要存在以下幾個(gè)的問(wèn)題：

1、養(yǎng)老保險(xiǎn)覆蓋面窄。既然是社會(huì)保險(xiǎn)，就必須充分體現(xiàn)其“社會(huì)性”，而“社會(huì)性”又以廣泛性為基礎(chǔ)，但我國(guó)養(yǎng)老保險(xiǎn)的現(xiàn)狀是，國(guó)有企業(yè)基本實(shí)現(xiàn)全覆蓋，城鎮(zhèn)集體企業(yè)覆蓋率為75.39%，但其他經(jīng)濟(jì)類(lèi)型企業(yè)僅為17%。這顯然談不上廣泛。

2、少繳漏繳養(yǎng)老保險(xiǎn)基金。一些企業(yè)尤其是非公有制企業(yè)為了降低經(jīng)營(yíng)成本，便以種種理由來(lái)降低員工養(yǎng)老保險(xiǎn)的繳費(fèi)基數(shù)，或剝奪部分員工參加社會(huì)保險(xiǎn)的權(quán)利，少繳漏繳養(yǎng)老保險(xiǎn)基金。這樣不僅嚴(yán)重侵害員工的切身利益，而且也造成養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的流失。

3、養(yǎng)老保險(xiǎn)基金繳納的比例和時(shí)間問(wèn)題。企業(yè)繳納養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的起始時(shí)間和比例等因素都直接影響著養(yǎng)老保險(xiǎn)基金繳納的多少。而企業(yè)整體參保時(shí)間有早有晚，繳納比例又有高有低，這將影響部分企業(yè)繳納養(yǎng)老保險(xiǎn)的積極性，也不能充分體現(xiàn)養(yǎng)老保險(xiǎn)的和諧與公平。

4、養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的欠繳問(wèn)題。產(chǎn)生欠繳的原因：一是部分單位領(lǐng)導(dǎo)只考慮眼前的經(jīng)濟(jì)利益，對(duì)繳納養(yǎng)老保險(xiǎn)基金不積極、不主動(dòng)；二是部分事業(yè)單位經(jīng)費(fèi)緊張或企業(yè)效益不佳，無(wú)力為職工繳納養(yǎng)老保險(xiǎn)費(fèi)；三是社會(huì)保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)執(zhí)行力度不到位。欠繳養(yǎng)老保險(xiǎn)基金直接影響退休金的正常發(fā)放和養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的保值和升值。

（三）、在養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的管理方面，主要存在下幾個(gè)的問(wèn)題：

1、養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的安全問(wèn)題。養(yǎng)老保險(xiǎn)基金既是參保人員的“血汗錢(qián)”，更是退休人員的“活命錢(qián)”，國(guó)務(wù)院明確規(guī)定，專(zhuān)款專(zhuān)用，任何地區(qū)、部門(mén)、單位和個(gè)人均不得擠占挪用。而最近一段時(shí)間，社?；鸫蟀傅?。先是上海社?；鸨装?，緊接著浙江又爆社保大案，涉資數(shù)億。所有這些，都說(shuō)明養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的安全管理存在著嚴(yán)重的問(wèn)題。

2、養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的升值問(wèn)題。要想在不增加或少增加參保人負(fù)擔(dān)的情況下，持久地維持養(yǎng)老金的支付承諾，就必須提高養(yǎng)老保險(xiǎn)資金的投資效率，實(shí)現(xiàn)其持續(xù)的保值增值。 而保險(xiǎn)基金靠什么去保值增值，又迫切需要研究。

二、養(yǎng)老保險(xiǎn)基金安全運(yùn)行的對(duì)策和建議

從以上分析的問(wèn)題來(lái)看，要解決好這些問(wèn)題，應(yīng)從以下幾個(gè)方面開(kāi)展工作：

1、建立和完善養(yǎng)老保險(xiǎn)內(nèi)部審計(jì)、外部監(jiān)管和考核機(jī)制，將養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的安全管理放在首位。

筆者認(rèn)為，養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的管理應(yīng)從以下兩個(gè)方面著手：一是建立健全養(yǎng)老保險(xiǎn)基金管理制度，勞動(dòng)保障、財(cái)政部門(mén)和社保經(jīng)辦機(jī)構(gòu)，按照各自的職責(zé)，協(xié)同配合，齊抓共管，形成行政監(jiān)管、專(zhuān)業(yè)監(jiān)管、內(nèi)部監(jiān)管和社會(huì)監(jiān)管四位一體的監(jiān)管機(jī)制，對(duì)基金的運(yùn)行實(shí)現(xiàn)全過(guò)程的監(jiān)管。 二是建立相應(yīng)的養(yǎng)老保險(xiǎn)基金投資運(yùn)營(yíng)機(jī)構(gòu)，專(zhuān)司養(yǎng)老保險(xiǎn)基金運(yùn)營(yíng)工作。只有如此，養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的運(yùn)營(yíng)才能有法可依、有章可循；也只有如此，才能針對(duì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金被擠占、挪用情況進(jìn)行相關(guān)的處理。

2、盡快出臺(tái)《養(yǎng)老保險(xiǎn)法》，為養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的征收、發(fā)放和管理提供法律依據(jù)。

現(xiàn)行的社會(huì)保險(xiǎn)法規(guī)不能對(duì)繳費(fèi)單位采取查封銀行帳戶(hù)、拍賣(mài)資產(chǎn)等強(qiáng)制措施，社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)征繳也缺乏法律手段。國(guó)家應(yīng)盡早出臺(tái)《養(yǎng)老保險(xiǎn)法》，為養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的征收、發(fā)放和管理提供法律依據(jù)。

3、在全國(guó)范圍內(nèi)建立養(yǎng)老金發(fā)放體系。

健全街道（鄉(xiāng)鎮(zhèn)）勞動(dòng)保障機(jī)構(gòu)，實(shí)行退休人員登記卡制度，將每名退休人員都納入到街道保障機(jī)構(gòu)的社會(huì)化管理中去。通過(guò)這些機(jī)構(gòu)社會(huì)化、精細(xì)化的管理工作，確保退休人員養(yǎng)老金的按時(shí)、足額發(fā)放；同時(shí)也能杜絕養(yǎng)老保險(xiǎn)金的冒領(lǐng)、重發(fā)和漏發(fā)。

4、加大養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的征繳、擴(kuò)面工作。

一是做到養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的足額、及時(shí)征收。對(duì)于故意拖延繳納養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的企業(yè)，決不姑息，堅(jiān)決加收滯納金。二是核準(zhǔn)繳費(fèi)信息，從基礎(chǔ)工作入手，確保養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的應(yīng)收盡收。當(dāng)前基本養(yǎng)老保險(xiǎn)“擴(kuò)面”工作的主要任務(wù)是向非公有經(jīng)濟(jì)延伸，有效滿(mǎn)足非公有經(jīng)濟(jì)對(duì)社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)的需求。

5、加大養(yǎng)老保險(xiǎn)信息化建設(shè)。

一是不斷完善社會(huì)保險(xiǎn)信息化系統(tǒng)，盡快完善省級(jí)養(yǎng)老保險(xiǎn)的信息化系統(tǒng)。二是不斷提升社會(huì)保險(xiǎn)信息化職能。三是充分發(fā)揮網(wǎng)絡(luò)信息化的優(yōu)勢(shì)，提高養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的征收、發(fā)放和管理水平。

6、逐步完善退休審批和退休金調(diào)整制度。

制定標(biāo)準(zhǔn)統(tǒng)一、信息準(zhǔn)確、制度嚴(yán)密的退休審批程序，在辦理過(guò)程中，增加透明度，加大公示力度，疏通信息交流渠道，確保退休審批的公平、公共。退休金調(diào)整的水平，要根據(jù)工資增長(zhǎng)、物價(jià)、養(yǎng)老保險(xiǎn)基金和財(cái)政承受能力等情況，以當(dāng)?shù)仄髽I(yè)退休人員的養(yǎng)老金水平和上年度企業(yè)在崗職工平均工資增長(zhǎng)率的一定比例來(lái)確定。

7、社會(huì)保險(xiǎn)靠社會(huì)，爭(zhēng)取全社會(huì)的理解與支持。

第8篇

關(guān)鍵詞：社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)；預(yù)算管理；預(yù)測(cè)模型；研究綜述

一、 引言

在我國(guó)，社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)預(yù)算特指企業(yè)職工基本養(yǎng)老保險(xiǎn)基金預(yù)算，是根據(jù)國(guó)家社會(huì)保險(xiǎn)和預(yù)算管理法律法規(guī)建立的，反映企業(yè)職工基本養(yǎng)老保險(xiǎn)基金收支的年度計(jì)劃，是國(guó)家用來(lái)管理指導(dǎo)社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)事業(yè)的重要工具。在人口老齡化程度日趨嚴(yán)重，養(yǎng)老保險(xiǎn)基金未來(lái)收支壓力日益沉重的背景下，建立養(yǎng)老保險(xiǎn)基金預(yù)算，可以增強(qiáng)基金籌集、運(yùn)營(yíng)和使用的計(jì)劃性與約束力，有效提高基金運(yùn)行效益，兌現(xiàn)政府在社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)方面的承諾，促進(jìn)社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)制度可持續(xù)發(fā)展。

我國(guó)的社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金預(yù)算起步較晚。2010年1月2日下發(fā)的《國(guó)務(wù)院關(guān)于試行社保基金預(yù)算的意見(jiàn)》，標(biāo)志著我國(guó)社會(huì)保險(xiǎn)基金預(yù)算的正式開(kāi)始。2011年7月1日實(shí)施的第一部《社會(huì)保險(xiǎn)法》進(jìn)一步明確規(guī)定“社會(huì)保險(xiǎn)基金通過(guò)預(yù)算實(shí)現(xiàn)收支平衡”。社會(huì)保險(xiǎn)基金預(yù)算從國(guó)務(wù)院規(guī)范性文件上升到人大法律規(guī)范，其重要性可見(jiàn)一斑。

與其它四種社會(huì)保險(xiǎn)相比，養(yǎng)老保險(xiǎn)具有涉及面廣、影響時(shí)間長(zhǎng)的特點(diǎn)。從財(cái)務(wù)管理層面看，編制養(yǎng)老保險(xiǎn)基金預(yù)算需要運(yùn)用保險(xiǎn)精算工具、建立中長(zhǎng)期預(yù)測(cè)模型等技術(shù)手段，評(píng)估未來(lái)基金的充足性和可持續(xù)發(fā)展能力，不僅要當(dāng)期預(yù)算平衡，還要保證結(jié)余基金保值增值。實(shí)踐中，由于受公共管理能力和基礎(chǔ)數(shù)據(jù)的制約，我國(guó)政府部門(mén)總體上缺乏對(duì)社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)中長(zhǎng)期的預(yù)測(cè)。目前我國(guó)財(cái)政部、人力資源社會(huì)保障部、各省市財(cái)政、社會(huì)保障部門(mén)采用的養(yǎng)老保險(xiǎn)預(yù)算的預(yù)測(cè)模型比較粗糙，迫切需要科學(xué)的模型理論來(lái)提高預(yù)算的精度。在理論研究上，國(guó)內(nèi)學(xué)者對(duì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金預(yù)算方面的成果不多，特別是對(duì)基于養(yǎng)老保險(xiǎn)預(yù)算的長(zhǎng)期預(yù)測(cè)模型的研究，基本上處于空白，因此有必要借鑒國(guó)際經(jīng)驗(yàn)。本文基于對(duì)國(guó)外在社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)的管理經(jīng)驗(yàn)和模型構(gòu)建方面研究成果的述評(píng)，以及國(guó)內(nèi)研究現(xiàn)狀的梳理，為我國(guó)社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)預(yù)算提出了幾點(diǎn)啟示。

二、 國(guó)外研究現(xiàn)狀及文獻(xiàn)綜述

1. 社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)預(yù)算管理的國(guó)際經(jīng)驗(yàn)?？v觀(guān)世界各國(guó)社會(huì)保障預(yù)算管理的模式大致有三類(lèi)：一是專(zhuān)項(xiàng)基金預(yù)算模式，以美國(guó)、日本和德國(guó)等為代表；二是政府公共預(yù)算模式，以英國(guó)、瑞典等福利國(guó)家為代表；三是完全脫離政府財(cái)政的預(yù)算模式，以新加坡為代表。嚴(yán)格來(lái)講，第三種模式已經(jīng)不是真正意義上的社會(huì)保障預(yù)算，而且目前只是被少數(shù)小國(guó)所采納。下文選取前兩種模式的三個(gè)代表性國(guó)家：美國(guó)、日本與英國(guó)，分別闡述其在養(yǎng)老保險(xiǎn)預(yù)算管理方面的經(jīng)驗(yàn)。

（1）美國(guó)。美國(guó)的社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)由財(cái)政部實(shí)行經(jīng)常性預(yù)算之外的獨(dú)立預(yù)算管理，即實(shí)行專(zhuān)項(xiàng)基金預(yù)算管理模式。Koitz（1998）指出實(shí)行獨(dú)立預(yù)算一方面是為防止聯(lián)邦預(yù)算赤字對(duì)社會(huì)保險(xiǎn)基金的長(zhǎng)期收支平衡產(chǎn)生影響，避免社會(huì)保障基金盈余掩蓋公共支出的巨額赤字；另一方面是因?yàn)轲B(yǎng)老保險(xiǎn)基金與其它社會(huì)保障項(xiàng)目不同，其收支具有長(zhǎng)期性，需要對(duì)其進(jìn)行短期（10年）和長(zhǎng)期（75年）預(yù)測(cè)，以便政府及時(shí)調(diào)整政策應(yīng)對(duì)未來(lái)支付高峰。Koitz（2000）指出美國(guó)社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金預(yù)算經(jīng)歷了獨(dú)立到統(tǒng)一，再到獨(dú)立預(yù)算的過(guò)程，因每一次變動(dòng)都有相應(yīng)的法案跟隨，確保了預(yù)算編制的合法性與穩(wěn)定性。

為編制社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金預(yù)算，美國(guó)有多個(gè)政府機(jī)構(gòu)每年對(duì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的財(cái)務(wù)狀況進(jìn)行中長(zhǎng)期預(yù)測(cè)，主要有社會(huì)保障總署（Social Security，縮寫(xiě)SSA）、為總統(tǒng)服務(wù)的行政管理與預(yù)算辦公室OMB（The Office of Management and Budget）、國(guó)會(huì)預(yù)算辦公室（The Congress Budget Office，縮寫(xiě)CBO）、社會(huì)保障咨詢(xún)委員會(huì)（Social Security Advisory Council）等。這些政府機(jī)構(gòu)都會(huì)根據(jù)實(shí)際人口、經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)設(shè)定精算假設(shè)、建立特定的模型進(jìn)行養(yǎng)老保險(xiǎn)基金收支的預(yù)測(cè)。

（2）日本。日本的社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)實(shí)行特別會(huì)計(jì)預(yù)算，其實(shí)質(zhì)是專(zhuān)項(xiàng)基金預(yù)算，預(yù)算編制受到《健康保險(xiǎn)法》、《厚生年金法》、《社會(huì)保險(xiǎn)審議官和社會(huì)保險(xiǎn)審查會(huì)發(fā)》等共28項(xiàng)法律法規(guī)的限制。各項(xiàng)養(yǎng)老保險(xiǎn)制度的實(shí)施、管理有法可依，確保了預(yù)算編制的嚴(yán)肅性與穩(wěn)定性。與美國(guó)類(lèi)似，日本政府部門(mén)重視養(yǎng)老保險(xiǎn)基金預(yù)算編制的精細(xì)管理，突出養(yǎng)老保險(xiǎn)預(yù)算的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)測(cè)功能，規(guī)定厚生勞動(dòng)部養(yǎng)老金局下設(shè)的精算處至少每5年對(duì)養(yǎng)老金體系的未來(lái)中長(zhǎng)期收支做一次精算評(píng)估，并向公眾披露，以此增加預(yù)算管理的透明度。

（3）英國(guó)。在英國(guó)，社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)資金全部納入經(jīng)常預(yù)算內(nèi)，實(shí)行政府公共預(yù)算模式，同政府其他收支混為一體。資金收入來(lái)源于養(yǎng)老保險(xiǎn)捐款，同其他稅收收入一樣列入政府的經(jīng)常收入項(xiàng)目中；資金支出體現(xiàn)在兩方面：部門(mén)支出DEL （Department Expenditure Limits，縮寫(xiě)DEL）預(yù)算下的工作與退休金科目中和每年的管理支出 （Annually Managed Expenditure，縮寫(xiě)AME）預(yù)算下的社會(huì)保障津貼項(xiàng)目中。英國(guó)養(yǎng)老保險(xiǎn)的收入與支出分別由財(cái)政部（Her Majesty's Treasury）和工作與養(yǎng)老金部（Department for Work and Pensions）負(fù)責(zé)管理，每年度養(yǎng)老保險(xiǎn)收入與支出預(yù)算，分別基于兩個(gè)部門(mén)建立的預(yù)測(cè)模型結(jié)果來(lái)編制，最終由預(yù)算辦公室（The Office for Budget Responsibility）的公共預(yù)算部門(mén)則基于對(duì)這些部門(mén)預(yù)算結(jié)果的審核來(lái)制定年度預(yù)算。此外，政府精算部（Government Actuary's Department）每5年向國(guó)會(huì)提交并向公眾披露的國(guó)家保險(xiǎn)基金財(cái)務(wù)報(bào)告，用以展示基于精算假設(shè)和模型技術(shù)的短期（1年～2年）和長(zhǎng)期（5年）的國(guó)家保險(xiǎn)基金的收支狀況，為養(yǎng)老保險(xiǎn)預(yù)算的編制提供重要依據(jù)。

綜上所述，從制度層面，美國(guó)、日本的養(yǎng)老保險(xiǎn)基金預(yù)算實(shí)行獨(dú)立于國(guó)家預(yù)算之外的專(zhuān)項(xiàng)基金預(yù)算模式，有利于防止政府預(yù)算赤字對(duì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的長(zhǎng)期收支平衡產(chǎn)生影響，并且預(yù)算依法律運(yùn)營(yíng)，體現(xiàn)了社會(huì)保障預(yù)算的嚴(yán)肅性；英國(guó)的養(yǎng)老保險(xiǎn)預(yù)算實(shí)行政府公共預(yù)算模式，養(yǎng)老保險(xiǎn)的收支全部納入國(guó)家預(yù)算，政府直接參與其具體的管理工作，體現(xiàn)了較高的福利水平，其前提是國(guó)家有較強(qiáng)的經(jīng)濟(jì)支持力，否則會(huì)對(duì)國(guó)家財(cái)政造成較大困難?？梢?jiàn)，美國(guó)、日本的養(yǎng)老保險(xiǎn)專(zhuān)項(xiàng)基金預(yù)算模式與我國(guó)社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金預(yù)算的實(shí)際最為接近，因此其預(yù)算管理經(jīng)驗(yàn)值得我國(guó)借鑒。從技術(shù)層面，美國(guó)、日本、英國(guó)三個(gè)國(guó)家的政府部門(mén)都重視利用模型技術(shù)對(duì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金未來(lái)的財(cái)務(wù)狀況進(jìn)行預(yù)測(cè)，為養(yǎng)老保險(xiǎn)預(yù)算提供決策依據(jù)，并定期公布養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的財(cái)務(wù)報(bào)告，接受社會(huì)公眾的監(jiān)督，其嚴(yán)謹(jǐn)真誠(chéng)的管理態(tài)度和公開(kāi)透明的信息披露值得我國(guó)預(yù)算編制部門(mén)學(xué)習(xí)和借鑒。

2. 政府部門(mén)對(duì)基于養(yǎng)老保險(xiǎn)預(yù)算的長(zhǎng)期預(yù)測(cè)模型的研究。在養(yǎng)老保險(xiǎn)預(yù)算制度比較健全的西方國(guó)家，政府部門(mén)對(duì)基于養(yǎng)老保險(xiǎn)預(yù)算的長(zhǎng)期預(yù)測(cè)模型的構(gòu)建與應(yīng)用的研究成果比較豐富。美國(guó)、英國(guó)、加拿大、法國(guó)、瑞典、日本、韓國(guó)等國(guó)家的精算機(jī)構(gòu)定期對(duì)社會(huì)保障基金或公共養(yǎng)老基金在未來(lái)長(zhǎng)期內(nèi)的財(cái)務(wù)狀況做出預(yù)測(cè)，為養(yǎng)老保險(xiǎn)預(yù)算提供科學(xué)的決策依據(jù)。從理論上看，養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的長(zhǎng)期預(yù)算建立在對(duì)未來(lái)計(jì)劃人口預(yù)測(cè)、未來(lái)工資和利率預(yù)測(cè)的基礎(chǔ)上，根據(jù)輸入變量賦值方法的不同，通常將養(yǎng)老保險(xiǎn)未來(lái)收支的長(zhǎng)期預(yù)測(cè)模型劃分為確定性模型、多情景模型、隨機(jī)模型等三類(lèi)。

確定性模型的輸入變量是一系列預(yù)先設(shè)定的值，輸出結(jié)果是點(diǎn)估計(jì)值；如果在確定性模型上增加情景測(cè)試，通過(guò)對(duì)輸入變量在若干可能情景下分別賦值，就會(huì)生成在不同情景下的預(yù)測(cè)值，即為多情景模型。隨機(jī)模型則通過(guò)考慮一個(gè)或多個(gè)輸入變量在時(shí)間上的隨機(jī)波動(dòng)，能夠生成基金未來(lái)財(cái)務(wù)變量估計(jì)的概率分布。其基本思想是：基于每個(gè)輸入變量的歷史數(shù)據(jù)，先構(gòu)建時(shí)間序列隨機(jī)模型，再利用蒙特卡洛模擬方法進(jìn)行隨機(jī)模擬，最后得到社會(huì)保障基金未來(lái)財(cái)務(wù)變量的概率分布（Kenneth，2007）。

與確定性模型相比，隨機(jī)模型不僅可以提供對(duì)未來(lái)財(cái)務(wù)結(jié)果的預(yù)測(cè)值，還可以給出這種預(yù)測(cè)在一定概率下的估計(jì)區(qū)間，有利于讀者理解預(yù)測(cè)結(jié)果所面臨的不確定，因此它是養(yǎng)老保險(xiǎn)基金未來(lái)長(zhǎng)期財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)發(fā)展的新趨勢(shì)。由于該模型的數(shù)學(xué)表達(dá)和運(yùn)算過(guò)程比較復(fù)雜，沒(méi)有經(jīng)過(guò)專(zhuān)業(yè)訓(xùn)練的人不容易掌握和運(yùn)用，因此，目前大部分國(guó)家政府部門(mén)對(duì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)仍然采用高、中、低三個(gè)情景的確定性模型，只有美國(guó)采用隨機(jī)模型預(yù)測(cè)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金未來(lái)的長(zhǎng)期財(cái)務(wù)狀況。可以說(shuō)，美國(guó)政府部門(mén)在運(yùn)用隨機(jī)預(yù)測(cè)模型對(duì)社會(huì)保障基金的長(zhǎng)期財(cái)務(wù)狀況做出預(yù)測(cè)，為養(yǎng)老保險(xiǎn)基金預(yù)算工作提供決策依據(jù)方面走在世界最前端，有豐富的理論研究成果。

Clark （2003）指出美國(guó)政府部門(mén)建立的社會(huì)保障基金的長(zhǎng)期財(cái)務(wù)隨機(jī)預(yù)測(cè)模型主要包括社會(huì)保障總署SSA所屬總精算辦公室的OSM模型（OCA Stochastic Model）、國(guó)會(huì)預(yù)算辦公室的CBOLT模型（Congressional Budget Office Long Term），以及社會(huì)保障咨詢(xún)委員會(huì)（Social Security Advisory Council）的SSASIM模型等。

（1）OSM模型的研究與應(yīng)用。從2003年開(kāi)始，SSA在確定性模型、多情景模型的基礎(chǔ)上，建立了社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的OSM隨機(jī)預(yù)測(cè)模型。SSA（2004）詳細(xì)闡述了用OSM取代多情景方法對(duì)總和生育率、死亡率的下降率、移民率、失業(yè)率、通貨膨脹率、實(shí)際利率、實(shí)際工資增長(zhǎng)率、殘疾發(fā)生率和康復(fù)率等因素建立時(shí)間序列模型，以及通過(guò)對(duì)誤差項(xiàng)的隨機(jī)模擬，得到每個(gè)影響因素的75年預(yù)測(cè)值的過(guò)程，并基于隨機(jī)輸入變量的大量取值，生成每年基金財(cái)務(wù)狀況的隨機(jī)預(yù)測(cè)結(jié)果。

（2）CBOLT模型的研究與應(yīng)用。在美國(guó)，CBO的職責(zé)在于客觀(guān)及時(shí)地分析國(guó)家經(jīng)濟(jì)狀況和聯(lián)邦政府的預(yù)算報(bào)告，并依據(jù)自身對(duì)有關(guān)經(jīng)濟(jì)和技術(shù)因素做出的假設(shè)，對(duì)總統(tǒng)預(yù)算進(jìn)行分析和修改，其預(yù)算報(bào)告中有單獨(dú)的養(yǎng)老保險(xiǎn)預(yù)算部分。CBO（2001）在模仿SSA的基礎(chǔ)上，選取了與SSA相同的9個(gè)隨機(jī)輸入變量，建立了社會(huì)保障基金的隨機(jī)預(yù)測(cè)模型CBOLT（CBO Long Term Model），其優(yōu)勢(shì)在于將人口子模型、經(jīng)濟(jì)子模型、制度子模型和社保基金財(cái)務(wù)狀況的輸出子模型，編制成了一體化的程序，使隨機(jī)模擬過(guò)程變得更加簡(jiǎn)單快捷，有利于在實(shí)務(wù)部門(mén)的推廣應(yīng)用。

從2002年起，為了分析聯(lián)邦政府潛在的社會(huì)保障財(cái)政改革可能造成的長(zhǎng)期財(cái)務(wù)影響，以及各種潛在改革對(duì)不同人群產(chǎn)生的不同影響，也為了給社會(huì)保障基金預(yù)算提供定量分析支持，CBO開(kāi)始構(gòu)建和使用社會(huì)保障基金的長(zhǎng)期微觀(guān)模擬模型。CBO（2005）和 CBO（2009）概括介紹了經(jīng)過(guò)8年時(shí)間建立的CBOLT，認(rèn)為它是一個(gè)集人口、經(jīng)濟(jì)和聯(lián)邦預(yù)算為一體的基于個(gè)人的微觀(guān)模擬模型，其優(yōu)勢(shì)在于能夠提供詳細(xì)的個(gè)體層面的人口統(tǒng)計(jì)與經(jīng)濟(jì)變量的預(yù)測(cè)數(shù)據(jù)，并允許代表樣本被分成任何可以想象的人口組，從而能夠分析潛在的社會(huì)保障政策改革對(duì)系統(tǒng)內(nèi)每個(gè)個(gè)體或者按任意特征變量劃分的人口組所產(chǎn)生的影響效果，能更好地滿(mǎn)足聯(lián)邦政府對(duì)于預(yù)算和分配效應(yīng)深入分析的需要。

（3）SSISIM模型的研究與應(yīng)用。SSISIM 模型由美國(guó)社會(huì)保障咨詢(xún)委員會(huì)的政策模擬小組（Policy Simulation Group）建立，用來(lái)定量地模擬對(duì)DB養(yǎng)老金計(jì)劃進(jìn)行的各種參量改革、以及轉(zhuǎn)變?yōu)镈C型個(gè)人賬戶(hù)制的結(jié)構(gòu)性改革等的效應(yīng)。它從1994年開(kāi)始每年向公眾提供模型指導(dǎo)書(shū)（SSISIM Guide），介紹模型的整體框架和內(nèi)容，描述模型的安裝程序，并提供模型使用的參考資料和工具，目的是為政策研究者或研究人員提供研究養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的政策模擬模型。（Martin，2007、2009、2012）。

3. 學(xué)者對(duì)基于養(yǎng)老保險(xiǎn)預(yù)算的預(yù)測(cè)模型的研究。國(guó)外學(xué)者對(duì)基于養(yǎng)老保險(xiǎn)預(yù)算的長(zhǎng)期預(yù)測(cè)模型的研究，主要體現(xiàn)在對(duì)人口假設(shè)、經(jīng)濟(jì)假設(shè)賦值方法的改進(jìn)，以及對(duì)隨機(jī)模型的構(gòu)建與改進(jìn)等方面。在人口假設(shè)方面，Lee （1992）提出了一種包含死亡率未來(lái)變動(dòng)趨勢(shì)的死亡率預(yù)測(cè)模型（Lee-Carter模型）。Lee（1993）建立了美國(guó)人口的Lee-Tuljapurkar生育率預(yù)測(cè)模型。在這兩個(gè)模型的基礎(chǔ)上，Lee（1994）用隨機(jī)模擬方法取代了“高”、“中”、“低”三種情景的模型，建立了美國(guó)未來(lái)人口的隨機(jī)模擬模型，其預(yù)測(cè)結(jié)果被CBO應(yīng)用于1997年美國(guó)聯(lián)邦政府的長(zhǎng)期預(yù)算展望報(bào)告中。Samir Soneji（2011）在進(jìn)行死亡率預(yù)測(cè)時(shí)，用現(xiàn)代統(tǒng)計(jì)方法代替美國(guó)SSA正在使用的線(xiàn)性插值和數(shù)量調(diào)整法，通過(guò)引入更多的風(fēng)險(xiǎn)因素（吸煙、超重等）得到更精確的死亡率預(yù)測(cè)。在經(jīng)濟(jì)假設(shè)方面，F(xiàn)oster（1994）基于歷史數(shù)據(jù)分別為失業(yè)率、通貨膨脹率、實(shí)際利率、實(shí)際工資增長(zhǎng)率等變量建立了一維的ARIMA模型，并對(duì)1994社會(huì)保障基金財(cái)務(wù)報(bào)告短期的經(jīng)濟(jì)假設(shè)進(jìn)行了評(píng)估，提出了失業(yè)率、通貨膨脹率和實(shí)際利率三個(gè)經(jīng)濟(jì)變量間存在相關(guān)性的結(jié)論。在此基礎(chǔ)上，Edward（1998）為失業(yè)率、通貨膨脹率和實(shí)際利率建立了向量自回歸模型（Vector Auto Regression， 簡(jiǎn)稱(chēng)VAR），使每個(gè)變量的估計(jì)方程中既包括了變量自身的滯后項(xiàng)，又包括其它兩個(gè)變量的滯后項(xiàng)，這樣可以捕捉到變量間的相關(guān)性對(duì)每個(gè)變量產(chǎn)生的影響，使模型的擬合優(yōu)度更高。

在隨機(jī)模型的構(gòu)建與改進(jìn)方面，Lee （2003）基于Lee-carter死亡率模型和Lee-Tuljapurkar生育率預(yù)測(cè)模型，以及利率、工資增長(zhǎng)率、資產(chǎn)回報(bào)率的向量自回歸模型，利用蒙特卡洛方法生成了社會(huì)保險(xiǎn)基金的隨機(jī)預(yù)測(cè)，并對(duì)提高正常退休年齡、或增加稅收、或?qū)⒉糠只鹜顿Y到股票市場(chǎng)等改革計(jì)劃進(jìn)行了效果評(píng)估。Martin（2003）嘗試采用在數(shù)學(xué)上更復(fù)雜的結(jié)構(gòu)時(shí)間序列模型為輸入變量建模，并利用蒙特卡洛方法為輸入變量設(shè)定不確定的長(zhǎng)期預(yù)測(cè)均值。結(jié)果表明，結(jié)構(gòu)時(shí)間序列模型比ARIMA模型得到的結(jié)果波動(dòng)性更大，指出SSA采用的OSM存在忽略均值隨時(shí)間的位移而導(dǎo)致對(duì)未來(lái)財(cái)務(wù)狀況不確定性低估的問(wèn)題。但隨后Lee（2004）的研究證實(shí)，如果選取更多的輸入變量，采用結(jié)構(gòu)時(shí)間序列模型和常用時(shí)間序列模型的財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)結(jié)果不存在顯著差異。2004年后，有不少文獻(xiàn)討論對(duì)OSM模型的改進(jìn)。此外，每年由精算、人口、經(jīng)濟(jì)方面的專(zhuān)家組成的美國(guó)社會(huì)保障咨詢(xún)委員會(huì)的技術(shù)小組每年會(huì)對(duì)社會(huì)保障基金財(cái)務(wù)報(bào)告的精算假設(shè)、模型方法等進(jìn)行評(píng)估 （Technical Panel 2011） 。

三、 國(guó)內(nèi)研究現(xiàn)狀及文獻(xiàn)綜述

1. 社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)預(yù)算管理方面。國(guó)內(nèi)關(guān)于社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)預(yù)算管理的研究起步較晚，理論成果不多，其大致可劃分為兩個(gè)階段：第一階段開(kāi)始于上世紀(jì)90年代，從社會(huì)保障整體出發(fā)，總結(jié)各國(guó)的預(yù)算管理經(jīng)驗(yàn)，分析我國(guó)社會(huì)保障預(yù)算管理現(xiàn)狀，對(duì)建立我國(guó)社會(huì)保障預(yù)算體系的必要性、預(yù)算模式選擇提出具體構(gòu)想。朱柏銘（1998）對(duì)建立社會(huì)保障預(yù)算的理論依據(jù)、框架體系、運(yùn)行條件等三個(gè)方面進(jìn)行了理論上的闡述，是早期比較有影響力的研究。周順明（2000）從政府財(cái)政的本質(zhì)職能，國(guó)家預(yù)算、復(fù)式預(yù)算與社會(huì)保障預(yù)算之間內(nèi)在關(guān)系的角度闡述了社會(huì)保障預(yù)算產(chǎn)生的必然性，分析借鑒了國(guó)外社會(huì)保障預(yù)算的模式，提出了社會(huì)保障預(yù)算的收支政策、收支體系、收支分類(lèi)、預(yù)決算編制等內(nèi)容。林治芬（2006）則立足中國(guó)現(xiàn)實(shí)，汲取國(guó)際經(jīng)驗(yàn)，完整論述了在我國(guó)建立社會(huì)保障預(yù)算的必要性、現(xiàn)實(shí)可行性、技術(shù)方法性和制度保障性，明確提出量化分析社會(huì)保障收支，進(jìn)行長(zhǎng)期精算預(yù)測(cè)模型的重要性。肖紅梅（2007）基于對(duì)國(guó)內(nèi)社會(huì)保障預(yù)算發(fā)展現(xiàn)狀和社會(huì)保障預(yù)算模式的國(guó)際經(jīng)驗(yàn)的背景，系統(tǒng)地分析了我國(guó)推行社會(huì)保障預(yù)算制度所面臨的一系列難點(diǎn)，提出了應(yīng)先建立社會(huì)保險(xiǎn)基金預(yù)算，然后隨著制度的日漸完善，最終編制一攬子社會(huì)保障預(yù)算，便于清晰地反映整個(gè)社會(huì)保障事務(wù)的收支全貌的觀(guān)點(diǎn)。

第二階段始于2010年前后，是圍繞剛剛起步的社會(huì)保險(xiǎn)基金預(yù)算實(shí)際工作展開(kāi)的研究。單曉紅（2010）對(duì)社?；痤A(yù)算的方法、路徑與機(jī)制進(jìn)行了深度解析，強(qiáng)調(diào)了新的預(yù)算制度要求預(yù)算編制方法要采用科學(xué)、規(guī)范的方法，綜合考慮統(tǒng)籌地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平、宏觀(guān)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行情況、社會(huì)保險(xiǎn)制度運(yùn)行發(fā)展情況，運(yùn)用規(guī)范的財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)和精算方法進(jìn)行編制。楊燕綏等（2011）提出社會(huì)保險(xiǎn)基金預(yù)算工作應(yīng)依照《社會(huì)保險(xiǎn)法》的規(guī)定尊重社會(huì)風(fēng)險(xiǎn)特征，養(yǎng)老屬于長(zhǎng)期性風(fēng)險(xiǎn)，建議年度養(yǎng)老保險(xiǎn)基金預(yù)算的編制應(yīng)建立在長(zhǎng)期預(yù)測(cè)，甚至精算模型基礎(chǔ)之上。閆?。?011）指出養(yǎng)老保險(xiǎn)預(yù)算編制應(yīng)根據(jù)養(yǎng)老風(fēng)險(xiǎn)周期長(zhǎng)且有積累性的特征，明確提出社保經(jīng)辦機(jī)構(gòu)不僅要測(cè)算出下一年度養(yǎng)老基金收支總量，而且要通過(guò)精算模型預(yù)測(cè)遠(yuǎn)期養(yǎng)老基金收支需求，評(píng)估養(yǎng)老基金結(jié)余額可支撐的收支平衡基準(zhǔn)點(diǎn)期限。在預(yù)算監(jiān)督環(huán)節(jié)，應(yīng)提供預(yù)算的政策依據(jù)和支撐預(yù)算的主要假設(shè)等。

2. 基于社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金預(yù)算的預(yù)測(cè)模型方面。

（1）政府部門(mén)的研究。我國(guó)社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金預(yù)算從2010年開(kāi)始編制，其預(yù)測(cè)模型由人力資源社會(huì)保障部社會(huì)保險(xiǎn)事業(yè)管理中心建立。養(yǎng)老保險(xiǎn)基金收入和支出的預(yù)算指標(biāo)除特別注明外均按綜合增長(zhǎng)率測(cè)算，以2012年社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金預(yù)算編制來(lái)說(shuō)明預(yù)測(cè)模型，如公式1所示。

2012年預(yù)算數(shù)＝2011年執(zhí)行數(shù)×（1＋綜合增長(zhǎng)率）＋修正值 （公式1）

綜合增長(zhǎng)率預(yù)測(cè)綜合考慮了預(yù)算指標(biāo)近期及中長(zhǎng)期增長(zhǎng)變動(dòng)情況，近期增長(zhǎng)趨勢(shì)以同比增長(zhǎng)率為準(zhǔn)，中長(zhǎng)期增長(zhǎng)趨勢(shì)以近3年平均增長(zhǎng)率為準(zhǔn)。各編制單位根據(jù)指標(biāo)性質(zhì)和實(shí)際情況自主設(shè)定同比增長(zhǎng)率和3年平均增長(zhǎng)率的權(quán)重，計(jì)算綜合增長(zhǎng)率?？梢?jiàn)，我國(guó)政府部門(mén)構(gòu)建的養(yǎng)老保險(xiǎn)預(yù)算模型具有簡(jiǎn)單易用的特點(diǎn)，但過(guò)于粗糙，模型未考慮人口的出生、死亡、遷移狀況等人口統(tǒng)計(jì)變量、以及通貨膨脹率、利率、實(shí)際工資的增長(zhǎng)率等經(jīng)濟(jì)變量對(duì)基金收支的影響，因此預(yù)測(cè)結(jié)果精度偏低，與國(guó)際經(jīng)驗(yàn)存在著很大差距。

（2）國(guó)內(nèi)學(xué)者的研究。國(guó)內(nèi)學(xué)者對(duì)基于養(yǎng)老保險(xiǎn)預(yù)算的預(yù)測(cè)模型的研究基本是空白，但存在一些關(guān)于養(yǎng)老保險(xiǎn)制度的有價(jià)值的實(shí)證研究成果，主要體現(xiàn)為應(yīng)用長(zhǎng)期精算估計(jì)模型預(yù)測(cè)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金未來(lái)的財(cái)務(wù)狀況、應(yīng)用微觀(guān)模擬模型評(píng)估養(yǎng)老保險(xiǎn)改革方案和分析養(yǎng)老保險(xiǎn)制度等兩方面。代表性的研究有：王曉軍（2000）明確了養(yǎng)老金計(jì)劃長(zhǎng)期精算估計(jì)的基本思路和模型，利用人口模型和工資模型對(duì)基本養(yǎng)老保險(xiǎn)的長(zhǎng)期財(cái)務(wù)狀況進(jìn)行預(yù)測(cè)，是國(guó)內(nèi)將精算模型應(yīng)用于基本養(yǎng)老保險(xiǎn)制度研究的早期重要文獻(xiàn)。高嘉陵（1999）率先將微觀(guān)模擬模型應(yīng)用于養(yǎng)老保險(xiǎn)制度改革分析中，介紹了微觀(guān)模擬模型的基本思路和建模方法，并以煙臺(tái)職工養(yǎng)老保險(xiǎn)制度改革模型為應(yīng)用實(shí)例，建立了人口狀態(tài)模型和政策模型，給出了1996年～2025年人口變化的模擬數(shù)據(jù)和模擬執(zhí)行養(yǎng)老保險(xiǎn)制度改革政策的狀況。張世偉、李學(xué)和樊立莊（2005）利用長(zhǎng)春市微觀(guān)數(shù)據(jù)建立微觀(guān)模擬模型，分析了養(yǎng)老保險(xiǎn)制度改革方案的財(cái)政效應(yīng)，指出了我國(guó)現(xiàn)行養(yǎng)老保險(xiǎn)制度存在的問(wèn)題，就養(yǎng)老保險(xiǎn)制度改革方案的優(yōu)化和完善進(jìn)行了探索研究。郝冬陽(yáng)（2008）利用吉林省城鎮(zhèn)人口微觀(guān)數(shù)據(jù)，用Logistic模型對(duì)微觀(guān)模擬模型中事件發(fā)生的相關(guān)參數(shù)進(jìn)行估計(jì)，完成了養(yǎng)老保險(xiǎn)制度改革的模擬實(shí)驗(yàn)。

四、 結(jié)論與啟示

世界上養(yǎng)老保險(xiǎn)制度比較健全的國(guó)家，在社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)預(yù)算管理的制度層面強(qiáng)調(diào)依法律運(yùn)營(yíng)和預(yù)算的嚴(yán)肅性；在技術(shù)層面，政府部門(mén)和學(xué)者重視利用模型技術(shù)對(duì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金未來(lái)長(zhǎng)期的財(cái)務(wù)狀況進(jìn)行預(yù)測(cè)，為養(yǎng)老保險(xiǎn)預(yù)算提供決策依據(jù)，理論研究成果豐富。相比之下，我國(guó)在養(yǎng)老保險(xiǎn)預(yù)算方面的研究較少，代表性的研究主要圍繞養(yǎng)老保險(xiǎn)的管理模式和制度開(kāi)展，雖然存在一些圍繞養(yǎng)老保險(xiǎn)制度的實(shí)證研究，但缺乏從養(yǎng)老保險(xiǎn)基金預(yù)算角度出發(fā)的長(zhǎng)期預(yù)測(cè)模型的研究。

鑒于養(yǎng)老保險(xiǎn)預(yù)算編制部門(mén)對(duì)模型理論的迫切需求，我國(guó)政府部門(mén)和學(xué)者應(yīng)借鑒國(guó)際先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)，重點(diǎn)開(kāi)展支持社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)預(yù)算的長(zhǎng)期預(yù)測(cè)模型的理論研究工作。為推進(jìn)這項(xiàng)工作，首先，需要加強(qiáng)在養(yǎng)老保險(xiǎn)數(shù)據(jù)信息系統(tǒng)基礎(chǔ)工程方面的建設(shè)。雖然我國(guó)從2002年已啟動(dòng)勞動(dòng)和社會(huì)保障“金保工程”，并且在勞動(dòng)與社會(huì)保險(xiǎn)統(tǒng)計(jì)管理信息系統(tǒng)建設(shè)方面取得了一定的進(jìn)展，但目前仍然存在各地區(qū)數(shù)據(jù)和應(yīng)用軟件不統(tǒng)一，數(shù)據(jù)和指標(biāo)的標(biāo)準(zhǔn)化程度不高等問(wèn)題，現(xiàn)有數(shù)據(jù)很難滿(mǎn)足構(gòu)建社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金長(zhǎng)期財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)模型的需要。其次，需要加強(qiáng)社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金精算管理的制度建設(shè)和組織建設(shè)。在我國(guó)，盡管早在2004年在人力資源和社會(huì)保障部所屬的社會(huì)保險(xiǎn)事業(yè)管理中心設(shè)立了精算處，并希望建立社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金精算報(bào)告制度，但由于在實(shí)踐中缺乏制度保證和相關(guān)的專(zhuān)業(yè)人員，至今并沒(méi)有建立起類(lèi)似美國(guó)社會(huì)保障信托基金年度報(bào)告的財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)報(bào)告。今后我們需要在法律和制度、機(jī)構(gòu)和人員、基礎(chǔ)數(shù)據(jù)和模型技術(shù)等各方面為社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金長(zhǎng)期財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)分析提供保證。

參考文獻(xiàn)：

1. 高嘉陵．微觀(guān)分析仿真的建模與在養(yǎng)老保險(xiǎn)制度改革中的應(yīng)用．計(jì)算機(jī)仿真，1999．

2．郝東陽(yáng)．一個(gè)動(dòng)態(tài)微觀(guān)模擬模型及其在養(yǎng)老保險(xiǎn)制度分析．吉林大學(xué)碩士論文，2008．

3．林治芬，高文敏．社會(huì)保障預(yù)算管理．北京：中國(guó)財(cái)政經(jīng)濟(jì)出版社，2006．

4. 單曉紅.社?；痤A(yù)算的方法、路徑與機(jī)制解析.中國(guó)社會(huì)保障，2010，（2）．

5.楊燕綏，閆俊.依社會(huì)保險(xiǎn)法做好社?；痤A(yù)算. 中國(guó)社會(huì)保障，2011，（3）．

6.閆俊.社會(huì)保險(xiǎn)基金預(yù)算管理中的政府理財(cái)責(zé)任. 社會(huì)保障研究，2011，（1）：26-30．

7．王曉軍.中國(guó)養(yǎng)老金制度及其精算評(píng)價(jià).北京：經(jīng)濟(jì)科學(xué)出版社，2000．

8．肖紅梅.社會(huì)保障預(yù)算制度研究.首都經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)碩士論文，2007．

9．張世偉，李學(xué)，樊立莊.養(yǎng)老保險(xiǎn)政策的微觀(guān)模擬。吉林大學(xué)社會(huì)科學(xué)學(xué)報(bào)，2005.

10. CBO， U．S． Congressional Budget Office． Uncertainty in Social Security Long-Term Finances： A Stochastic Analysis． December，2001．

基金項(xiàng)目：國(guó)家自然科學(xué)基金項(xiàng)目“社會(huì)保障預(yù)算管理研究”（ 項(xiàng)目號(hào)： 71173230） ，北京聯(lián)合大學(xué)商務(wù)學(xué)院科研項(xiàng)目“我國(guó)基本養(yǎng)老保險(xiǎn)預(yù)算模型研究”。